投资组合是什么意思？

  投资组合是什么意思？在投资组合研究方面，Soe ( 2012)通过多种波动策略构建了投资组合建议，并应用美国及其他成熟市场和新兴市场的股票数据进行了实证分析。Treville和Cattani等(2017)同样进行了基于波动率的投资组合构建研究。对于我国国内的金融市场，王志强和齐玉录等(2015)从最小方差组合的视角，采用对比分析方法考察了中国股市中低波动率组合策略的绩效，其实证研究显示最小方差组合与其他权重所构成的投资组合相比具有明显的优势，主要表现为最小方差组合具有较高的夏普比率。周杰明和郑箫箫等( 2016)研究了一个随机利率和随机波动率框架下的鲁棒最优投资组合问题。假设投资者具有模糊厌恶性，且可以将其资金投资在包含银行账户、零息债券及股票的金融市场中,进一步假定利率服从CIR模型、股票价格服从Heston模型，通过求解该随机控制问题及证明验证定理，给出了最优投资策略及丽数值的解析表达式。常浩(2013)则对Heston波动率模型在投资组合中的相关问题进行了实证讨论，具体解决了幂效用和指数效用两种不同效用函数下的显示解，给出了一些数值计算结果，分析了市场参数对最优投资策略的影响。这是从投资组合方面对波动率进行研究的相关文献。由此可以发现，波动率的研究是有关投资组合研究的重要基础。