资产重组最新消息
≈≈中农立华603970≈≈(更新:21.08.31)
★2021年中期
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
（一）主要业务
报告期内，公司主要业务包括农药流通及植保技术服务业务和植保机械供
应业务，主营业务未发生重大变化。
农药流通及植保技术服务业务是公司的主导业务，主要是销售农药原药、
制剂及相关产品，同时面向种植户提供作物健康解决方案，开展植保产品的使用技术
指导、应用示范、加工和分装等服务。
植保机械供应业务方面，致力于打造国内领先的植保机械研发和供应平台
，开创优质农药与高工效植保机械相结合的新型经营模式。
（二）经营模式
1.采购模式
（1）原药采购
公司在对原药生产厂商进行综合评价后，与原药供应商就合作框架条款进
行双向谈判，对每一个主要原药品种筛选出2或3家优质生产厂商，列入合格供应商名
录。同时，公司对供应商的交货效率、产品质量稳定性等进行持续跟踪考评，以实现
对供应商的动态调整，从而确保供应商的质量。
公司对原药产品采用“淡储”的采购策略。即在销售淡季时，根据对主要
原药产品的市场价格和市场需求的预判，确定合理采购时点和采购量，并结合主要产
品的库存情况，对供应商进行询价并择优达成采购协议。
（2）制剂采购
公司通过全球采购为我国广大农户提供高效、低毒、低残留的农药制剂产
品。依靠领先的品牌优势及综合服务能力，通过联销、区域经销、产品经销等多种方
式与巴斯夫、先正达、科迪华、拜耳、UPL、富美实、住友商事、三井化学、石原产
业、日本曹达、日本农药、日产化学等国际领先农药企业建立了良好的合作关系。
公司为有效提高产品的适销性，专门成立了产品委员会，通过对先进农药
产品信息的及时收集和产品需求信息的准确预判，完善丰富现有产品线。为提高对供
应商的谈判能力，有效降低采购价格，公司采购部门通常在年底与主要供应商集中签
订下一年度的采购合同，以锁定相关产品的采购量和采购价格。
2.销售模式
（1）境内销售
①原药业务
整合上游原料厂商的优质产品资源，构建“一站式”农药原药供应平台，
为下游制剂厂商客户提供原药、中间体和助剂等产品。
②制剂业务
整合上游国内外知名农药制剂厂商产品资源，主要通过经销商、零售商渠
道进行销售，同时为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导，通过植保技术服
务带动产品销量增长。
（2）境外销售
主要从事原药和制剂出口贸易业务，已在哥伦比亚、厄瓜多尔、秘鲁、玻
利维亚、阿根廷和多米尼加等国家设有子公司。
公司一方面在全球主要目标市场开展农药产品登记，另一方面通过整合国
内原药和制剂产品资源，建立稳定的供应链，致力为国际市场客户提供优质的农化产
品和服务，目前业务和客户已遍布80多个国家和地区。
3.加工和分装模式
控股子公司天津立华建有专业的加工和分装基地，拥有先进的分装设备和
高素质、专业化的技术队伍，可对大包装制剂进行分装，还可根据合作厂商的要求提
供配套的复配服务。
4.服务模式
（1）供应链服务
公司建立了由“中农集团自有仓储中心+委托加工厂仓储”与第三方物流相
结合的科学高效的仓储运输体系和供应链信息化系统，可以为客户提供采购管理（含
代理进口）、产品分装、订单处理、仓储配送、货款结算等供应链服务及可追溯的信
息服务。
（2）植保技术服务
在探索层面，开展农药制剂产品配方的筛选研究，对产品稳定性、兼容性
等进行评估，对产品药效和安全性等进行评价，不断开发农药制剂产品，并探索和拓
展产品应用范围。如，公司对引进的产品进行田间试验，以检验其药效及安全性，确
定其田间使用范围、防治对象、使用量及其他技术条件。
在应用层面，对不同地区的不同农作物，提供有针对性的作物健康解决方
案。通过新媒体线上渠道、经销商渠道和遍布全国主要农业区域的一线植保技术服务
队伍，为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导。公司植保技术人员拜访农药
零售店和农户，通过田间植保技术推广、新型产品田间试验示范、店面技术讲解、产
品说明会、新产品推广会和农民会等形式，向种植户提供专业的植保技术服务和作物
健康解决方案，有力提升了中农立华在广大农户中的品牌影响力，促进了公司农药制
剂产品的销售。
5.植保机械经营模式
控股子公司中农丰茂以经销的方式开展植保机械销售业务，通过投标、直
销和经销商分销等方式获取订单。
（三）行业情况
政策引导行业向减量增效和绿色技术方向发展。2021年发布的中央一号文
件《中共中央国务院关于全面推进乡村振兴加快农业农村现代化的意见》和《中华人
民共和国乡村振兴促进法》均提出继续推进农药减量增效，推广农作物病虫害绿色防
控产品和技术。在农药减量增效方面，国家对农业投入品将实行严格管理，对剧毒、
高毒、高残留的农药采取禁用限用措施；在推广农作物病虫害绿色防控产品和技术方
面，2021年将大力推广生态控制、免疫诱抗和生物农药应用等绿色防控技术。
行业竞争日趋激烈。上半年，业内企业在生产、研发和销售等方面不断开
展整合与合作。如，华邦生命健康股份有限公司、浙江新安化工集团股份有限公司和
北京颖泰嘉和科技股份有限公司三方签订战略合作协议，将在农化、转基因领域的产
品布局、产业链拓展、市场及渠道协同等方面展开紧密合作。企业之间的强强联合导
致行业竞争愈发激烈。
草甘膦暴涨掩盖原药行情颓势。国际市场基础化工开工率不足，大量订单
涌入国内，拉高大宗基础化工原材料价格，助推低价值的大宗除草剂品种上涨。6月2
7日，中农立华除草剂原药价格指数158.86点，创出近十年新高，主要是草甘膦原药
持续上涨，同比去年上涨126.4%。从中农立华跟踪的100个原药品种来看，上半年价
格上涨的品种有35个，价格持平的品种14个，价格下跌的品种51个。
二、经营情况的讨论与分析
2021年上半年，全球新冠疫情持续，原药市场由于草甘膦暴涨，价格走势
呈现“V”，掩盖了行情的颓势。国内农药制剂终端市场低迷，市场依然在存量市场
博弈，竞争非常激烈。面对不利的市场形势，中农立华克服困难，实现经营业绩持续
增长。报告期内，公司总资产达到526,132.81万元、营业收入达到487,718.01万元、
净利润达到13,245.60万元。
报告期内公司主要工作举措包括：
1.作物健康业务提升为农服务水平
一是以销售项目为抓手，推广作物健康解决方案，线上通过《立华说农技
》直播和短视频、《立华小优》短视频，线下通过“示范+培训会”，打造中农立华
品牌；二是应用技术服务团队扎根一线，为种植户提供病虫害诊断、田间指导、农技
培训等服务；三是基于种植户需求，整合优质农化产品和服务资源，建设中国农资-
服务中心，为种植户提供农化产品供应、植保综合服务、农产品产销对接等农业社会
化服务。
2.原药业务打造原药交易平台
致力于打造行业领先的农药原药交易平台，提供专业可靠的农药原药供应
链管理服务，为合作伙伴创造价值。一方面加强对中间体业务的拓展，同时开发新的
原药和制剂合作伙伴；另一方面每周发布原药价格指数，为上下游合作伙伴准确提供
农药市场供求信息，助力保供稳价。
3.联销业务深挖客户需求
一方面加强市场调研，开发客户新需求，深挖合作潜力；另一方面加强风
险/成本管控和物流信息化建设，进一步提升服务水平和服务效率。
4.国际业务紧抓核心客户及核心产品
一是对重点市场和重点产品开展跨区域协同销售；二是积极开发供应端资
源，加强与优质原药、制剂生产企业在国际市场的合作。
5.加工和分装业务保障供应稳定
天津立华持续开展环保、安全、防疫工作，保证安全生产，上半年生产线
满负荷运转，确保农药供应稳定和价格平稳。
6.植保机械业务研发引进新产品
一是抓好喷头、果林机等中小型产品的生产；二是研发、引进采摘平台、
静电喷雾机等机械，建立新的销售渠道。
报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况
有重大影响和预计未来会有重大影响的事项
三、可能面对的风险
1.新冠疫情全球持续的风险
全球新冠疫情仍未结束，我国农药出口受到国外港口和银行业务停滞、物
流短缺、生产和销售停摆、当地货币贬值等多重不利因素影响；印度疫情的蔓延使得
化工市场原料供应压力加大，农药原料面临供给不足的风险。公司面临的国外经营环
境更加严峻，可能对公司经营业绩产生不利影响。
2.市场竞争加剧的风险
目前，我国农药行业处于结构调整和转型时期，市场竞争激烈，行业整合
加速，市场需求也在不断发展和变化。公司凭借优质的资源和专业的服务能力取得了
一定的领先优势，但不少竞争对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的资源，公司可能会
面临更激烈的市场竞争。
3.与农药厂商及经销商合作关系发生变化的风险
作为农药流通服务商，公司的业务发展依赖于与农药厂商和经销商长期保
持稳定的合作关系。自成立以来，公司依托长期形成的资源优势，凭借自身全面的服
务能力，在众多农药厂商和经销商中形成了良好的口碑，与之建立了相对稳定的合作
关系。尽管如此，若农药厂商和经销商改变其采购政策或销售政策，直接与本公司客
户或供应商开展业务，将会对公司的经营业绩造成影响。
4.农药产品质量风险
随着社会进步，农业生产和广大民众对农药的要求越来越倾向高效、低毒
、环保。公司作为专业农药流通服务商，既向农药制剂厂商提供农药原药，也向下游
经销商和广大农户提供农药制剂。虽然公司制定了严格的采购流程，合作伙伴多数为
实力雄厚、产品质量稳定的生产厂商或经销商，但仍可能出现因经公司售出的产品存
在质量问题而导致农药制剂厂商或农户生产受损，甚至环境被污染等情况。如出现上
述情况，公司将可能面临索偿或诉讼风险，并对公司的商业声誉、经营业绩产生不利
影响。
5.汇率波动风险
公司境外销售业务主要以美元即期汇率进行报价和结算，人民币对美元的
汇率走势将直接影响公司产品的整体盈利水平。由于汇率波动受国际政治、经济因素
影响较大，且存在不确定性，如果汇率出现较大波动，可能对公司经营业绩产生一定
影响。
四、报告期内核心竞争力分析
（一）品牌优势
作为中国农药流通服务领域的国家队企业，公司始终秉承“选择中农、选
择放心”的品牌营销理念，致力于打造“安全、高效、放心、专业”的品牌形象，践
行服务于国家粮食安全和食品安全的神圣使命，承担新网工程、国家救灾农药储备等
惠农政策项目，积极参与赈灾、扶贫等社会公益活动，举办试验示范、现场观摩会、
农民培训会、产品推荐会、技术下乡、农资下乡等各种基层推广活动，公司在业界的
知名度、美誉度和影响力日益提高。“中国农资”品牌不断被发扬光大，享誉国内外
。
2018年，公司先后荣获农业部管理干部学院“合作社最喜爱的农资品牌”
、中国农业生产资料流通协会“AAA级企业信用评价”、农资与市场杂志评选的“201
8年度中国农化服务坐标奖”；2019年，公司荣获“金质量”上市公司“优秀党建奖
”；2020年荣获“农资行业最佳渠道品牌”；2021年荣获“2021全国农药行业销售TO
P100强”第4名。
（二）渠道及服务网络优势
公司拥有覆盖全国主要农业县市，由19个仓储配送中心和近3000家主要渠
道合作伙伴组成的服务网络，并建立了一支由数百名专业植保技术人员组成的农化服
务队伍，构建了一体化的农药流通及植保技术服务网络。在国外设有海外子公司，探
索推进本土化服务的落地和自主品牌的发展，在全球主要国家均有客户。
（三）产品及技术优势
公司与国内外知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系，具备行业领先的
产品资源优势，构建了品种齐全、结构合理的“一站式”农药供应平台。公司与巴斯
夫、先正达、拜耳、科迪华、安道麦、富美实、UPL、住友商事、三井化学、石原产
业、日本曹达、日本农药、日产化学、西班牙医药、普罗蒂欧等著名跨国农药企业保
持深入的战略合作，国际产品种类不断扩大。国内方面，公司与扬农化工、南京红太
阳、海利尔、江苏丰山、清原农冠、浙江永农等国内知名农药厂商建立了长期稳定的
合作关系。
公司设有农药应用技术研发中心，紧紧围绕我国农业绿色发展的趋势，以
农药产品的终端应用为核心，在农药剂型、产品配方、增效剂、性能评价、应用试验
等方面开展一系列深入扎实的工作。并与中国农业大学、中国农业科学院植物保护研
究所等国内农药研究院所以及石原产业、日本农药、三井化学等国际领先的农药研发
生产企业紧密合作，不断提升农药应用技术研发水平，为公司的长远发展提供坚实的
技术支撑。
（四）信息获取及市场预判优势
国内方面，基于与国内外知名农药厂商建立的紧密业务往来，公司可以第
一时间掌握农药产品供应情况。依托覆盖全国的经销及技术服务网络，公司可以及时
了解不同区域的农作物种植结构和病虫草鼠害发生信息，从而形成公司的市场供求信
息库。公司率先在行业内推出中农立华原药价格指数，迅速成为国内原药市场的风向
标和原药价格的标杆，被中国农药工业协会、农资导报、191农资人等众多农资权威
媒体引用转载。
国际方面，公司充分发挥海外业务优势，利用合作伙伴及自身海外信息渠
道，建立全球农化行业信息数据库，高效及时识别行业热点和细分市场需求，定期发
布全球农化市场信息周报，为业内农药生产企业和流通企业分享国内外农药行业动态
。
得益于上述有利条件，公司可以充分实现国内外农药产品供应信息和需求
信息的衔接，对整合上下游资源、全面提升公司综合服务水平起到至关重要的作用。
（五）综合服务能力优势
公司不断提高综合为农服务能力，构建起售前、售中和售后一体化的农药
流通及植保技术服务体系。依托产品和技术优势，打造了一系列“立华优品”作物健
康全程解决方案；通过线下、线上为客户提供植保技术服务；通过将优质农药与高工
效植保机械相结合，面向新型农业经营主体提供高效的药械一体化服务。此外，不断
探索包括种植综合服务、农产品销售对接等在内的新型农业社会化服务，切实帮助种
植户解决农业生产过程中遇到的各种难题。
（六）管理团队及经营理念优势
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，其中农药应用研发
中心主任张小军博士荣获国务院政府特殊津贴。公司组建了专业高效、理念先进的管
理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市场需求，从而
成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
★2020年年度
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、经营情况讨论与分析
2020年，新冠疫情严重扰乱农药市场正常供需，国际农药供应链体系遭受
冲击，对外贸易风险加大；国内农药市场延续低迷，原药整体价格大幅下滑，市场减
量增效趋势明显，农药市场全面进入存量竞争时代。面对严峻的市场形势，中农立华
审时度势、攻坚克难，实现了战疫情、稳经营、保增长的目标。报告期内，公司总资
产达到402,401.21万元、营业收入达到664,099.43万元、净利润达到15,505.09万元
、归母净利润达到13,244.38万元。
报告期内公司主要工作举措包括：
1.作物健康业务拓展服务方式
面对市场不利环境，作物健康业务围绕客户需求不断拓展服务方式，一是
聚焦重点产品、重点市场，狠抓中农系列套餐销售项目落地；二是线上线下结合，开
通《立华说农技》、《每周说农事》等直播课堂，向种植户提供线上农技课堂、线上
产品推荐会、订货会等“云上服务”；三是积极探索网络电商模式，在淘宝平台建立
“中农立华企业品牌店”，稳定市场价格。
2.原药业务打造原药交易平台
原药业务打造可靠的农药原药交易平台，提供专业的农药原药供应链管理
服务，致力于为合作伙伴创造价值。一方面积极帮助原药、制剂生产企业复工复产；
另一方面为上下游合作伙伴准确提供农药市场供求信息，保障农药供应，维护价格稳
定。
3.联销业务深挖客户需求
面对上游重组后客户资源减少的不利形势，联销业务一方面深度挖掘现有
客户的合作潜力，增加合作内容，开展省级业务合作、产品分装加工服务和代理采购
业务；另一方面加强物流信息化建设，包括物流贴、MSDS二维码、物流追溯系统开发
升级等，进一步提升服务水平和服务效率。
4.国际业务实现跨越发展
2020年，国际业务控股子公司中农红太阳，收入和利润大幅增长。在工作
举措上，一是强化产品资源储备，继续加强海外产品登记；二是通过出口信用保险、
锁汇、减少直接做终端等措施严控业务风险，保障经营安全。
5.加工业务保障供应稳定
2020年，天津立华全力推动复工复产，持续开展防疫工作，保证安全生产
，确保农药价格平稳、供应稳定。
6.植保机械业务整体好转
中农丰茂一是紧抓机遇，积极参与消毒防疫与保春耕工作，并援助巴基斯
坦灭蝗；二是严控产品质量，开发新市场；三是精简人员、严控费用，营业费用有所
降低。
二、报告期内主要经营情况
报告期内，公司实现营业收入664,099.43万元，较上年同期增加229,852.9
0万元，增加52.93%；实现营业利润21,142.14万元，较上年同期增加6,381.52万元，
增加43.23%；实现归属于上市公司股东的净利润13,244.38万元，较上年同期增加1,3
56.73万元，增加11.41%。
经营活动产生的现金流量净额35,212.34万元，较上年同期增加13,322.18
万元，增加60.86%；投资活动产生的现金流量净额-28,745.21万元，较上年同期减少
27,410.53万元，减少2,053.73%；筹资活动产生的现金流量净额28,117.25万元，较
上年同期增加36,089.20万元。
三、公司未来发展的讨论与分析
(一)行业格局和趋势
1.行业格局
经过一系列的兼并重组，国际农药行业已趋于高度垄断，全球行业格局演
变为三个梯度。第一梯度公司，即拜耳、先正达、巴斯夫和科迪华四家创制型农药公
司，控制全球高端市场。第二梯度公司，即富美实、UPL、安道麦、住友化学和纽发
姆，这五家公司是全球主要的仿制型农药公司。第三梯度公司主要是以中国农药企业
为代表的仿制型农药公司。
中国是全球农药生产链条的最关键枢纽，是全球唯一具备从原料到终端产
品大规模、全产业链制造能力的非专利农药生产国。但我国农药行业较为分散，企业
规模较小，行业集中度偏低，行业头部企业逐步整合，在核心竞争力和国际影响力等
方面还有较大提升空间。
2.行业趋势
（1）农药行业将加快构建双循环格局
2020年以来，在新冠疫情影响下，国内外贸易形势错综复杂，极大地影响
了我国农药对外出口。而推动形成以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的
新发展格局，是重塑我国国际合作和竞争新优势的战略抉择。农药行业将加快构建双
循环格局，高质量农药产品在国内市场的需求将持续增加，同时，农药对外开放力度
将继续增加。
（2）绿色高效产品需求持续增加
随着人们环保意识的不断提高，政策对环境保护的要求越来越严格。《中
华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要（草案）
》中提出要推进农业绿色转型，加强产地环境保护治理，深入实施农药化肥减量行动
。未来，我国农药行业将继续向高效、低毒、低残留的方向发展。
（3）农药行业将迈入智能化和信息化
《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目
标纲要（草案）》中提出加快发展智慧农业，推进农业生产经营和管理服务数字化改
造，推广精准施肥施药等智能化应用。农药行业迫切需要主动融入智能化和信息化发
展的洪流，从管理、研发、生产经营、使用，服务等各个环节入手，运用大数据、5G
、区块链等现代信息技术，创新应用场景、提高工作效能。
(二)公司发展战略
作为农药流通服务领域的国家队，公司以客户需求为中心，在“科技立华
、服务立华、绿色立华”三个主战略以及一个策略型战略“聚焦战略”（“3+1”战
略）的引领下，向成为农化行业的头部企业迈进。
公司的聚焦战略将集中在作物聚焦、区域聚焦、合作伙伴聚焦、品种聚焦
和剂型聚焦。
1.科技立华战略
公司将进一步加大研发投入，重点向新技术、新剂型、新工艺、新产品应
用、产品化学、药效评价及残留检测等领域倾斜，不断提升公司产品和服务的技术含
量和附加价值。同时，在原药生产工艺的优化、剂型筛选与制剂配方改进等方面，为
公司各大业务板块发展及业内合作伙伴，提供强有力的技术支撑。
2.服务立华战略
公司将重点围绕供应链管理服务、植保技术服务、品质农业服务和智慧农
业服务，不断丰富服务内容和提升服务水平，打造立华专业服务品牌。目前，公司供
应链管理服务、植保技术服务已具备较明显的比较优势；为重点大单品经作种植者提
供产、供、销一体的高品质农业服务已经有了良好开端。未来，公司将在智慧农业上
发力，通过把物联网技术、大数据分析技术、人工智能深度学习等多种信息技术应用
到农业生产中，为农业生产者提供精准化种植、可视化管理和智能化决策服务。
3.绿色立华战略
公司将继续发挥传统的农药流通主渠道作用，以优质的产品资源和专业的
植保技术为基础，引领和传播绿色、环保、科学的植保理念，大力宣传和推广高效、
低毒、低残留的农药产品、领先的作物健康解决方案和高工效的精准施药服务，帮助
广大种植户生产高品质的绿色农产品，维护广大消费者舌尖上的安全，保护国家的绿
水青山。
(三)经营计划
2021年公司将以党建为引领，聚力高质量发展，重点做好以下工作，力争
完成全年任务目标。
1.抓好党建和团队建设
把党建工作贯穿到公司服务三农的全过程和各领域，充分发挥党建工作的
引领、保障作用，不断开创立华服务转型新局面。同时抓好公司的企业文化和团队建
设工作。
2深化与上游生产商的合作
不断深化与国内外知名农药企业的合作，优化产品结构，引入高效、低毒
、低残留的农药产品；帮助生产商拓宽销售渠道，做大产品规模；为上游生产商提供
工艺优化和技术支持；提供决策信息支持。
3.强化下游网络建设
在重点产品方面强化与现有渠道伙伴的深度合作，如提供产品定制服务；
扩大与渠道合作伙伴的服务内容，除提供优质的农药产品外，还提供专业的植保技术
服务、药械一体化服务、种植综合服务、名优农产品打造服务。
4.加强为农服务能力
加强对种植户的服务能力，建设为农服务中心，以农资产品供应和技术服
务为核心，通过本地化的技术服务人员和作物健康解决方案，帮助种植户增产增收、
提质增效，提升中国农资品牌的社会影响力。
(四)可能面对的风险
1.新冠疫情持续带来的风险
新冠疫情发现至今已持续一年多时间，虽然全球四十多个国家已经开始接
种新冠疫苗，但新冠疫苗的接种普及程度远低于新冠病毒传播感染的速度，尤其是一
些欧美国家的新冠疫情处于较为严重的水平。同时，新冠病毒开始出现不同类型的变
种病毒，具有更高的传染性和危险性，导致新冠疫情的控制更加困难。因此，2021年
全球新冠疫情仍难以结束，可能对全球经济和农药行业产生不利影响，公司面临的经
营环境将更加严峻，可能对公司经营业绩产生不利影响。
2.自然灾害影响农业生产的风险
中国国土辽阔，近年来自然灾害频发，如洪涝、干旱、台风、冰雹、沙尘
暴、地震、山体崩塌、泥石流等气象灾害和地质灾害。自然灾害的发生将导致农田被
毁坏，农作物产量减少、农作物品质下降，种植户对农药等相关产品的需求下降，对
公司经营带来一定挑战。
3.与农药厂商及经销商合作关系发生变化的风险
作为农药流通服务商，公司的业务发展有赖于与农药厂商和经销商保持长
期稳定的合作关系。自成立以来，公司依托长期形成的资源优势，凭借自身全面的服
务能力，在众多农药厂商和经销商中形成良好的口碑，与之建立相对稳定的合作关系
。但如果农药厂商和经销商改变其采购政策或销售政策，直接与本公司客户或供应商
开展业务，将会对公司的经营业绩造成影响。
4.市场竞争加剧的风险
目前，我国农药行业发展处于转型阶段，市场供需主体均呈现多元化状态
，市场需求也处于不断发展变化之中。公司凭借优质的资源和专业的服务能力取得了
一定的领先优势，但不少竞争对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的资源，公司可能会
面临更激烈的市场竞争。同时，农药流通市场并购重组不断增多，大规模的企业不断
出现也加剧了市场竞争。
5.全球贸易摩擦及汇率变动的风险
近年来，全球贸易摩擦开始加剧，对公司境外销售带来不确定性的影响。
公司境外销售业务主要以美元即期汇率进行报价和结算，人民币对美元的汇率走势将
直接影响公司产品的整体盈利水平。汇率受国际政治、经济因素影响较大，如果汇率
出现较大波动，可能对公司经营业绩产生一定影响。
6.农药产品质量问题的风险
随着社会进步及政策法规的要求，农药向高效、低毒、低残留方向发展。
公司作为专业农药流通服务商，既向农药制剂厂商提供农药原药，也向下游经销商和
广大种植户提供农药制剂。虽然公司制定了严格的采购流程，合作伙伴多数为实力雄
厚、产品质量稳定的生产厂商或经销商，但仍可能出现因经公司售出的产品存在质量
问题而导致农药制剂厂商或种植户生产受损，甚至环境被污染等情况。如出现上述情
况，公司将可能面临索偿或诉讼风险，并对公司的商业声誉、经营业绩产生不利影响
。
四、报告期内核心竞争力分析
（一）品牌优势
作为中国农药流通服务领域的国家队企业，公司始终秉承“选择中农、选
择放心”的品牌营销理念，致力于打造“安全、高效、放心、专业”的品牌形象，践
行服务于国家粮食安全和食品安全的神圣使命，承担新网工程、新型农业社会化服务
体系试点等惠农政策项目，积极参与赈灾、扶贫等社会责任活动，举办试验示范、现
场观摩会、农民培训会、产品推荐会、技术下乡、农资下乡等各种基层推广活动，公
司在业界的知名度、美誉度和影响力日益提高。“中国农资”品牌不断被发扬光大，
享誉国内外。
2018年，公司先后荣获农业部管理干部学院“合作社最喜爱的农资品牌”
、中国农业生产资料流通协会“AAA级企业信用评价”、农资与市场杂志评选的“201
8年度中国农化服务坐标奖”；2019年，公司荣获“金质量”上市公司“优秀党建奖
”；2020年荣获“农资行业最佳渠道品牌”。
（二）渠道及服务网络优势
拥有覆盖全国主要农业县市，由19个仓储配送中心和近3000家主要渠道合
作伙伴组成的服务网络，并建立了一支由数百名专业植保技术人员组成的农化服务队
伍，构建了一体化的农药流通及植保技术服务网络。在国外设有海外子公司，探索推
进本土化服务的落地和自主品牌的发展，在全球主要国家均有客户。
（三）产品及技术优势
公司与国内外知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系，具备行业领先的
产品资源优势，构建了品种齐全、结构合理的“一站式”农药供应平台。公司与巴斯
夫、先正达、科迪华、拜耳、UPL、富美实、住友商事、三井化学、石原产业、日本
曹达、日本农药、日产化学、西班牙医药、普罗蒂欧等著名跨国农药企业保持深入的
战略合作，国际产品种类不断扩大。国内方面，公司与扬农化工、南京红太阳、先达
股份、海利尔、四川利尔等国内知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系。
公司设有农药应用技术研发中心，紧紧围绕我国农业绿色发展的趋势，以
农药产品的终端应用为核心，在制剂技术、植物保护产品及分析检测技术等方面开展
研究和应用相关工作，为公司业务部门提供技术支持与服务。并与中国农业大学、中
国农业科学院植物保护研究所等国内农药科研院所以及石原产业、日本农药、三井化
学等国际领先的农药研发生产企业紧密合作，不断提升农药应用技术研发水平，为公
司的长远发展提供坚实的技术支撑。
（四）信息获取及市场预判优势
国内方面，基于与国内外知名农药厂商建立的紧密业务往来，公司可以第
一时间掌握农药产品供应情况。依托覆盖全国的经销及技术服务网络，公司可以及时
了解不同区域的农作物种植结构和病虫草鼠害发生信息，从而形成公司的市场供求信
息库。公司率先在行业内推出中农立华原药价格指数，迅速成为国内原药市场的风向
标和原药价格的标杆，被中国农药工业协会、农资导报、191农资人等众多农资权威
媒体引用转载。
国际方面，公司充分发挥海外业务优势，利用合作伙伴及自身海外信息渠
道，建立全球农化行业信息数据库，高效及时识别行业热点和细分市场需求。
得益于上述有利条件，公司可以充分实现国内外农药产品供应信息和需求
信息的衔接，对整合上下游资源、全面提升公司综合服务水平起到至关重要的作用。
（五）综合服务能力优势
公司不断提高综合为农服务能力，构建起售前、售中和售后一体化的农药
流通及植保技术服务体系。依托产品和技术优势，打造了一系列“立华优品”作物健
康全程解决方案；通过线下、线上为客户提供植保技术服务；通过将优质农药与精良
植保机械相结合，面向新型农业经营主体提供高效的药械一体化服务。此外，不断探
索包括种植综合服务、农产品销售对接等在内的新型社会化服务，切实帮助种植户解
决农业生产过程中遇到的各种难题。
（六）管理团队及经营理念优势
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，组建了专业高效、
理念先进的管理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市
场需求，从而成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，其中农药应用研发
中心主任张小军博士荣获国务院政府特殊津贴。公司组建了专业高效、理念先进的管
理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市场需求，从而
成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
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司信息披露媒体为准，维赛特财经不对因该资料全部或部分内容而引致的盈亏承
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特财经不对因据此操作产生的盈亏承担任何责任。
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★2021年中期
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
（一）主要业务
报告期内，公司主要业务包括农药流通及植保技术服务业务和植保机械供
应业务，主营业务未发生重大变化。
农药流通及植保技术服务业务是公司的主导业务，主要是销售农药原药、
制剂及相关产品，同时面向种植户提供作物健康解决方案，开展植保产品的使用技术
指导、应用示范、加工和分装等服务。
植保机械供应业务方面，致力于打造国内领先的植保机械研发和供应平台
，开创优质农药与高工效植保机械相结合的新型经营模式。
（二）经营模式
1.采购模式
（1）原药采购
公司在对原药生产厂商进行综合评价后，与原药供应商就合作框架条款进
行双向谈判，对每一个主要原药品种筛选出2或3家优质生产厂商，列入合格供应商名
录。同时，公司对供应商的交货效率、产品质量稳定性等进行持续跟踪考评，以实现
对供应商的动态调整，从而确保供应商的质量。
公司对原药产品采用“淡储”的采购策略。即在销售淡季时，根据对主要
原药产品的市场价格和市场需求的预判，确定合理采购时点和采购量，并结合主要产
品的库存情况，对供应商进行询价并择优达成采购协议。
（2）制剂采购
公司通过全球采购为我国广大农户提供高效、低毒、低残留的农药制剂产
品。依靠领先的品牌优势及综合服务能力，通过联销、区域经销、产品经销等多种方
式与巴斯夫、先正达、科迪华、拜耳、UPL、富美实、住友商事、三井化学、石原产
业、日本曹达、日本农药、日产化学等国际领先农药企业建立了良好的合作关系。
公司为有效提高产品的适销性，专门成立了产品委员会，通过对先进农药
产品信息的及时收集和产品需求信息的准确预判，完善丰富现有产品线。为提高对供
应商的谈判能力，有效降低采购价格，公司采购部门通常在年底与主要供应商集中签
订下一年度的采购合同，以锁定相关产品的采购量和采购价格。
2.销售模式
（1）境内销售
①原药业务
整合上游原料厂商的优质产品资源，构建“一站式”农药原药供应平台，
为下游制剂厂商客户提供原药、中间体和助剂等产品。
②制剂业务
整合上游国内外知名农药制剂厂商产品资源，主要通过经销商、零售商渠
道进行销售，同时为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导，通过植保技术服
务带动产品销量增长。
（2）境外销售
主要从事原药和制剂出口贸易业务，已在哥伦比亚、厄瓜多尔、秘鲁、玻
利维亚、阿根廷和多米尼加等国家设有子公司。
公司一方面在全球主要目标市场开展农药产品登记，另一方面通过整合国
内原药和制剂产品资源，建立稳定的供应链，致力为国际市场客户提供优质的农化产
品和服务，目前业务和客户已遍布80多个国家和地区。
3.加工和分装模式
控股子公司天津立华建有专业的加工和分装基地，拥有先进的分装设备和
高素质、专业化的技术队伍，可对大包装制剂进行分装，还可根据合作厂商的要求提
供配套的复配服务。
4.服务模式
（1）供应链服务
公司建立了由“中农集团自有仓储中心+委托加工厂仓储”与第三方物流相
结合的科学高效的仓储运输体系和供应链信息化系统，可以为客户提供采购管理（含
代理进口）、产品分装、订单处理、仓储配送、货款结算等供应链服务及可追溯的信
息服务。
（2）植保技术服务
在探索层面，开展农药制剂产品配方的筛选研究，对产品稳定性、兼容性
等进行评估，对产品药效和安全性等进行评价，不断开发农药制剂产品，并探索和拓
展产品应用范围。如，公司对引进的产品进行田间试验，以检验其药效及安全性，确
定其田间使用范围、防治对象、使用量及其他技术条件。
在应用层面，对不同地区的不同农作物，提供有针对性的作物健康解决方
案。通过新媒体线上渠道、经销商渠道和遍布全国主要农业区域的一线植保技术服务
队伍，为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导。公司植保技术人员拜访农药
零售店和农户，通过田间植保技术推广、新型产品田间试验示范、店面技术讲解、产
品说明会、新产品推广会和农民会等形式，向种植户提供专业的植保技术服务和作物
健康解决方案，有力提升了中农立华在广大农户中的品牌影响力，促进了公司农药制
剂产品的销售。
5.植保机械经营模式
控股子公司中农丰茂以经销的方式开展植保机械销售业务，通过投标、直
销和经销商分销等方式获取订单。
（三）行业情况
政策引导行业向减量增效和绿色技术方向发展。2021年发布的中央一号文
件《中共中央国务院关于全面推进乡村振兴加快农业农村现代化的意见》和《中华人
民共和国乡村振兴促进法》均提出继续推进农药减量增效，推广农作物病虫害绿色防
控产品和技术。在农药减量增效方面，国家对农业投入品将实行严格管理，对剧毒、
高毒、高残留的农药采取禁用限用措施；在推广农作物病虫害绿色防控产品和技术方
面，2021年将大力推广生态控制、免疫诱抗和生物农药应用等绿色防控技术。
行业竞争日趋激烈。上半年，业内企业在生产、研发和销售等方面不断开
展整合与合作。如，华邦生命健康股份有限公司、浙江新安化工集团股份有限公司和
北京颖泰嘉和科技股份有限公司三方签订战略合作协议，将在农化、转基因领域的产
品布局、产业链拓展、市场及渠道协同等方面展开紧密合作。企业之间的强强联合导
致行业竞争愈发激烈。
草甘膦暴涨掩盖原药行情颓势。国际市场基础化工开工率不足，大量订单
涌入国内，拉高大宗基础化工原材料价格，助推低价值的大宗除草剂品种上涨。6月2
7日，中农立华除草剂原药价格指数158.86点，创出近十年新高，主要是草甘膦原药
持续上涨，同比去年上涨126.4%。从中农立华跟踪的100个原药品种来看，上半年价
格上涨的品种有35个，价格持平的品种14个，价格下跌的品种51个。
二、经营情况的讨论与分析
2021年上半年，全球新冠疫情持续，原药市场由于草甘膦暴涨，价格走势
呈现“V”，掩盖了行情的颓势。国内农药制剂终端市场低迷，市场依然在存量市场
博弈，竞争非常激烈。面对不利的市场形势，中农立华克服困难，实现经营业绩持续
增长。报告期内，公司总资产达到526,132.81万元、营业收入达到487,718.01万元、
净利润达到13,245.60万元。
报告期内公司主要工作举措包括：
1.作物健康业务提升为农服务水平
一是以销售项目为抓手，推广作物健康解决方案，线上通过《立华说农技
》直播和短视频、《立华小优》短视频，线下通过“示范+培训会”，打造中农立华
品牌；二是应用技术服务团队扎根一线，为种植户提供病虫害诊断、田间指导、农技
培训等服务；三是基于种植户需求，整合优质农化产品和服务资源，建设中国农资-
服务中心，为种植户提供农化产品供应、植保综合服务、农产品产销对接等农业社会
化服务。
2.原药业务打造原药交易平台
致力于打造行业领先的农药原药交易平台，提供专业可靠的农药原药供应
链管理服务，为合作伙伴创造价值。一方面加强对中间体业务的拓展，同时开发新的
原药和制剂合作伙伴；另一方面每周发布原药价格指数，为上下游合作伙伴准确提供
农药市场供求信息，助力保供稳价。
3.联销业务深挖客户需求
一方面加强市场调研，开发客户新需求，深挖合作潜力；另一方面加强风
险/成本管控和物流信息化建设，进一步提升服务水平和服务效率。
4.国际业务紧抓核心客户及核心产品
一是对重点市场和重点产品开展跨区域协同销售；二是积极开发供应端资
源，加强与优质原药、制剂生产企业在国际市场的合作。
5.加工和分装业务保障供应稳定
天津立华持续开展环保、安全、防疫工作，保证安全生产，上半年生产线
满负荷运转，确保农药供应稳定和价格平稳。
6.植保机械业务研发引进新产品
一是抓好喷头、果林机等中小型产品的生产；二是研发、引进采摘平台、
静电喷雾机等机械，建立新的销售渠道。
报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况
有重大影响和预计未来会有重大影响的事项
三、可能面对的风险
1.新冠疫情全球持续的风险
全球新冠疫情仍未结束，我国农药出口受到国外港口和银行业务停滞、物
流短缺、生产和销售停摆、当地货币贬值等多重不利因素影响；印度疫情的蔓延使得
化工市场原料供应压力加大，农药原料面临供给不足的风险。公司面临的国外经营环
境更加严峻，可能对公司经营业绩产生不利影响。
2.市场竞争加剧的风险
目前，我国农药行业处于结构调整和转型时期，市场竞争激烈，行业整合
加速，市场需求也在不断发展和变化。公司凭借优质的资源和专业的服务能力取得了
一定的领先优势，但不少竞争对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的资源，公司可能会
面临更激烈的市场竞争。
3.与农药厂商及经销商合作关系发生变化的风险
作为农药流通服务商，公司的业务发展依赖于与农药厂商和经销商长期保
持稳定的合作关系。自成立以来，公司依托长期形成的资源优势，凭借自身全面的服
务能力，在众多农药厂商和经销商中形成了良好的口碑，与之建立了相对稳定的合作
关系。尽管如此，若农药厂商和经销商改变其采购政策或销售政策，直接与本公司客
户或供应商开展业务，将会对公司的经营业绩造成影响。
4.农药产品质量风险
随着社会进步，农业生产和广大民众对农药的要求越来越倾向高效、低毒
、环保。公司作为专业农药流通服务商，既向农药制剂厂商提供农药原药，也向下游
经销商和广大农户提供农药制剂。虽然公司制定了严格的采购流程，合作伙伴多数为
实力雄厚、产品质量稳定的生产厂商或经销商，但仍可能出现因经公司售出的产品存
在质量问题而导致农药制剂厂商或农户生产受损，甚至环境被污染等情况。如出现上
述情况，公司将可能面临索偿或诉讼风险，并对公司的商业声誉、经营业绩产生不利
影响。
5.汇率波动风险
公司境外销售业务主要以美元即期汇率进行报价和结算，人民币对美元的
汇率走势将直接影响公司产品的整体盈利水平。由于汇率波动受国际政治、经济因素
影响较大，且存在不确定性，如果汇率出现较大波动，可能对公司经营业绩产生一定
影响。
四、报告期内核心竞争力分析
（一）品牌优势
作为中国农药流通服务领域的国家队企业，公司始终秉承“选择中农、选
择放心”的品牌营销理念，致力于打造“安全、高效、放心、专业”的品牌形象，践
行服务于国家粮食安全和食品安全的神圣使命，承担新网工程、国家救灾农药储备等
惠农政策项目，积极参与赈灾、扶贫等社会公益活动，举办试验示范、现场观摩会、
农民培训会、产品推荐会、技术下乡、农资下乡等各种基层推广活动，公司在业界的
知名度、美誉度和影响力日益提高。“中国农资”品牌不断被发扬光大，享誉国内外
。
2018年，公司先后荣获农业部管理干部学院“合作社最喜爱的农资品牌”
、中国农业生产资料流通协会“AAA级企业信用评价”、农资与市场杂志评选的“201
8年度中国农化服务坐标奖”；2019年，公司荣获“金质量”上市公司“优秀党建奖
”；2020年荣获“农资行业最佳渠道品牌”；2021年荣获“2021全国农药行业销售TO
P100强”第4名。
（二）渠道及服务网络优势
公司拥有覆盖全国主要农业县市，由19个仓储配送中心和近3000家主要渠
道合作伙伴组成的服务网络，并建立了一支由数百名专业植保技术人员组成的农化服
务队伍，构建了一体化的农药流通及植保技术服务网络。在国外设有海外子公司，探
索推进本土化服务的落地和自主品牌的发展，在全球主要国家均有客户。
（三）产品及技术优势
公司与国内外知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系，具备行业领先的
产品资源优势，构建了品种齐全、结构合理的“一站式”农药供应平台。公司与巴斯
夫、先正达、拜耳、科迪华、安道麦、富美实、UPL、住友商事、三井化学、石原产
业、日本曹达、日本农药、日产化学、西班牙医药、普罗蒂欧等著名跨国农药企业保
持深入的战略合作，国际产品种类不断扩大。国内方面，公司与扬农化工、南京红太
阳、海利尔、江苏丰山、清原农冠、浙江永农等国内知名农药厂商建立了长期稳定的
合作关系。
公司设有农药应用技术研发中心，紧紧围绕我国农业绿色发展的趋势，以
农药产品的终端应用为核心，在农药剂型、产品配方、增效剂、性能评价、应用试验
等方面开展一系列深入扎实的工作。并与中国农业大学、中国农业科学院植物保护研
究所等国内农药研究院所以及石原产业、日本农药、三井化学等国际领先的农药研发
生产企业紧密合作，不断提升农药应用技术研发水平，为公司的长远发展提供坚实的
技术支撑。
（四）信息获取及市场预判优势
国内方面，基于与国内外知名农药厂商建立的紧密业务往来，公司可以第
一时间掌握农药产品供应情况。依托覆盖全国的经销及技术服务网络，公司可以及时
了解不同区域的农作物种植结构和病虫草鼠害发生信息，从而形成公司的市场供求信
息库。公司率先在行业内推出中农立华原药价格指数，迅速成为国内原药市场的风向
标和原药价格的标杆，被中国农药工业协会、农资导报、191农资人等众多农资权威
媒体引用转载。
国际方面，公司充分发挥海外业务优势，利用合作伙伴及自身海外信息渠
道，建立全球农化行业信息数据库，高效及时识别行业热点和细分市场需求，定期发
布全球农化市场信息周报，为业内农药生产企业和流通企业分享国内外农药行业动态
。
得益于上述有利条件，公司可以充分实现国内外农药产品供应信息和需求
信息的衔接，对整合上下游资源、全面提升公司综合服务水平起到至关重要的作用。
（五）综合服务能力优势
公司不断提高综合为农服务能力，构建起售前、售中和售后一体化的农药
流通及植保技术服务体系。依托产品和技术优势，打造了一系列“立华优品”作物健
康全程解决方案；通过线下、线上为客户提供植保技术服务；通过将优质农药与高工
效植保机械相结合，面向新型农业经营主体提供高效的药械一体化服务。此外，不断
探索包括种植综合服务、农产品销售对接等在内的新型农业社会化服务，切实帮助种
植户解决农业生产过程中遇到的各种难题。
（六）管理团队及经营理念优势
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，其中农药应用研发
中心主任张小军博士荣获国务院政府特殊津贴。公司组建了专业高效、理念先进的管
理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市场需求，从而
成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
★2020年年度
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、经营情况讨论与分析
2020年，新冠疫情严重扰乱农药市场正常供需，国际农药供应链体系遭受
冲击，对外贸易风险加大；国内农药市场延续低迷，原药整体价格大幅下滑，市场减
量增效趋势明显，农药市场全面进入存量竞争时代。面对严峻的市场形势，中农立华
审时度势、攻坚克难，实现了战疫情、稳经营、保增长的目标。报告期内，公司总资
产达到402,401.21万元、营业收入达到664,099.43万元、净利润达到15,505.09万元
、归母净利润达到13,244.38万元。
报告期内公司主要工作举措包括：
1.作物健康业务拓展服务方式
面对市场不利环境，作物健康业务围绕客户需求不断拓展服务方式，一是
聚焦重点产品、重点市场，狠抓中农系列套餐销售项目落地；二是线上线下结合，开
通《立华说农技》、《每周说农事》等直播课堂，向种植户提供线上农技课堂、线上
产品推荐会、订货会等“云上服务”；三是积极探索网络电商模式，在淘宝平台建立
“中农立华企业品牌店”，稳定市场价格。
2.原药业务打造原药交易平台
原药业务打造可靠的农药原药交易平台，提供专业的农药原药供应链管理
服务，致力于为合作伙伴创造价值。一方面积极帮助原药、制剂生产企业复工复产；
另一方面为上下游合作伙伴准确提供农药市场供求信息，保障农药供应，维护价格稳
定。
3.联销业务深挖客户需求
面对上游重组后客户资源减少的不利形势，联销业务一方面深度挖掘现有
客户的合作潜力，增加合作内容，开展省级业务合作、产品分装加工服务和代理采购
业务；另一方面加强物流信息化建设，包括物流贴、MSDS二维码、物流追溯系统开发
升级等，进一步提升服务水平和服务效率。
4.国际业务实现跨越发展
2020年，国际业务控股子公司中农红太阳，收入和利润大幅增长。在工作
举措上，一是强化产品资源储备，继续加强海外产品登记；二是通过出口信用保险、
锁汇、减少直接做终端等措施严控业务风险，保障经营安全。
5.加工业务保障供应稳定
2020年，天津立华全力推动复工复产，持续开展防疫工作，保证安全生产
，确保农药价格平稳、供应稳定。
6.植保机械业务整体好转
中农丰茂一是紧抓机遇，积极参与消毒防疫与保春耕工作，并援助巴基斯
坦灭蝗；二是严控产品质量，开发新市场；三是精简人员、严控费用，营业费用有所
降低。
二、报告期内主要经营情况
报告期内，公司实现营业收入664,099.43万元，较上年同期增加229,852.9
0万元，增加52.93%；实现营业利润21,142.14万元，较上年同期增加6,381.52万元，
增加43.23%；实现归属于上市公司股东的净利润13,244.38万元，较上年同期增加1,3
56.73万元，增加11.41%。
经营活动产生的现金流量净额35,212.34万元，较上年同期增加13,322.18
万元，增加60.86%；投资活动产生的现金流量净额-28,745.21万元，较上年同期减少
27,410.53万元，减少2,053.73%；筹资活动产生的现金流量净额28,117.25万元，较
上年同期增加36,089.20万元。
三、公司未来发展的讨论与分析
(一)行业格局和趋势
1.行业格局
经过一系列的兼并重组，国际农药行业已趋于高度垄断，全球行业格局演
变为三个梯度。第一梯度公司，即拜耳、先正达、巴斯夫和科迪华四家创制型农药公
司，控制全球高端市场。第二梯度公司，即富美实、UPL、安道麦、住友化学和纽发
姆，这五家公司是全球主要的仿制型农药公司。第三梯度公司主要是以中国农药企业
为代表的仿制型农药公司。
中国是全球农药生产链条的最关键枢纽，是全球唯一具备从原料到终端产
品大规模、全产业链制造能力的非专利农药生产国。但我国农药行业较为分散，企业
规模较小，行业集中度偏低，行业头部企业逐步整合，在核心竞争力和国际影响力等
方面还有较大提升空间。
2.行业趋势
（1）农药行业将加快构建双循环格局
2020年以来，在新冠疫情影响下，国内外贸易形势错综复杂，极大地影响
了我国农药对外出口。而推动形成以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的
新发展格局，是重塑我国国际合作和竞争新优势的战略抉择。农药行业将加快构建双
循环格局，高质量农药产品在国内市场的需求将持续增加，同时，农药对外开放力度
将继续增加。
（2）绿色高效产品需求持续增加
随着人们环保意识的不断提高，政策对环境保护的要求越来越严格。《中
华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要（草案）
》中提出要推进农业绿色转型，加强产地环境保护治理，深入实施农药化肥减量行动
。未来，我国农药行业将继续向高效、低毒、低残留的方向发展。
（3）农药行业将迈入智能化和信息化
《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目
标纲要（草案）》中提出加快发展智慧农业，推进农业生产经营和管理服务数字化改
造，推广精准施肥施药等智能化应用。农药行业迫切需要主动融入智能化和信息化发
展的洪流，从管理、研发、生产经营、使用，服务等各个环节入手，运用大数据、5G
、区块链等现代信息技术，创新应用场景、提高工作效能。
(二)公司发展战略
作为农药流通服务领域的国家队，公司以客户需求为中心，在“科技立华
、服务立华、绿色立华”三个主战略以及一个策略型战略“聚焦战略”（“3+1”战
略）的引领下，向成为农化行业的头部企业迈进。
公司的聚焦战略将集中在作物聚焦、区域聚焦、合作伙伴聚焦、品种聚焦
和剂型聚焦。
1.科技立华战略
公司将进一步加大研发投入，重点向新技术、新剂型、新工艺、新产品应
用、产品化学、药效评价及残留检测等领域倾斜，不断提升公司产品和服务的技术含
量和附加价值。同时，在原药生产工艺的优化、剂型筛选与制剂配方改进等方面，为
公司各大业务板块发展及业内合作伙伴，提供强有力的技术支撑。
2.服务立华战略
公司将重点围绕供应链管理服务、植保技术服务、品质农业服务和智慧农
业服务，不断丰富服务内容和提升服务水平，打造立华专业服务品牌。目前，公司供
应链管理服务、植保技术服务已具备较明显的比较优势；为重点大单品经作种植者提
供产、供、销一体的高品质农业服务已经有了良好开端。未来，公司将在智慧农业上
发力，通过把物联网技术、大数据分析技术、人工智能深度学习等多种信息技术应用
到农业生产中，为农业生产者提供精准化种植、可视化管理和智能化决策服务。
3.绿色立华战略
公司将继续发挥传统的农药流通主渠道作用，以优质的产品资源和专业的
植保技术为基础，引领和传播绿色、环保、科学的植保理念，大力宣传和推广高效、
低毒、低残留的农药产品、领先的作物健康解决方案和高工效的精准施药服务，帮助
广大种植户生产高品质的绿色农产品，维护广大消费者舌尖上的安全，保护国家的绿
水青山。
(三)经营计划
2021年公司将以党建为引领，聚力高质量发展，重点做好以下工作，力争
完成全年任务目标。
1.抓好党建和团队建设
把党建工作贯穿到公司服务三农的全过程和各领域，充分发挥党建工作的
引领、保障作用，不断开创立华服务转型新局面。同时抓好公司的企业文化和团队建
设工作。
2深化与上游生产商的合作
不断深化与国内外知名农药企业的合作，优化产品结构，引入高效、低毒
、低残留的农药产品；帮助生产商拓宽销售渠道，做大产品规模；为上游生产商提供
工艺优化和技术支持；提供决策信息支持。
3.强化下游网络建设
在重点产品方面强化与现有渠道伙伴的深度合作，如提供产品定制服务；
扩大与渠道合作伙伴的服务内容，除提供优质的农药产品外，还提供专业的植保技术
服务、药械一体化服务、种植综合服务、名优农产品打造服务。
4.加强为农服务能力
加强对种植户的服务能力，建设为农服务中心，以农资产品供应和技术服
务为核心，通过本地化的技术服务人员和作物健康解决方案，帮助种植户增产增收、
提质增效，提升中国农资品牌的社会影响力。
(四)可能面对的风险
1.新冠疫情持续带来的风险
新冠疫情发现至今已持续一年多时间，虽然全球四十多个国家已经开始接
种新冠疫苗，但新冠疫苗的接种普及程度远低于新冠病毒传播感染的速度，尤其是一
些欧美国家的新冠疫情处于较为严重的水平。同时，新冠病毒开始出现不同类型的变
种病毒，具有更高的传染性和危险性，导致新冠疫情的控制更加困难。因此，2021年
全球新冠疫情仍难以结束，可能对全球经济和农药行业产生不利影响，公司面临的经
营环境将更加严峻，可能对公司经营业绩产生不利影响。
2.自然灾害影响农业生产的风险
中国国土辽阔，近年来自然灾害频发，如洪涝、干旱、台风、冰雹、沙尘
暴、地震、山体崩塌、泥石流等气象灾害和地质灾害。自然灾害的发生将导致农田被
毁坏，农作物产量减少、农作物品质下降，种植户对农药等相关产品的需求下降，对
公司经营带来一定挑战。
3.与农药厂商及经销商合作关系发生变化的风险
作为农药流通服务商，公司的业务发展有赖于与农药厂商和经销商保持长
期稳定的合作关系。自成立以来，公司依托长期形成的资源优势，凭借自身全面的服
务能力，在众多农药厂商和经销商中形成良好的口碑，与之建立相对稳定的合作关系
。但如果农药厂商和经销商改变其采购政策或销售政策，直接与本公司客户或供应商
开展业务，将会对公司的经营业绩造成影响。
4.市场竞争加剧的风险
目前，我国农药行业发展处于转型阶段，市场供需主体均呈现多元化状态
，市场需求也处于不断发展变化之中。公司凭借优质的资源和专业的服务能力取得了
一定的领先优势，但不少竞争对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的资源，公司可能会
面临更激烈的市场竞争。同时，农药流通市场并购重组不断增多，大规模的企业不断
出现也加剧了市场竞争。
5.全球贸易摩擦及汇率变动的风险
近年来，全球贸易摩擦开始加剧，对公司境外销售带来不确定性的影响。
公司境外销售业务主要以美元即期汇率进行报价和结算，人民币对美元的汇率走势将
直接影响公司产品的整体盈利水平。汇率受国际政治、经济因素影响较大，如果汇率
出现较大波动，可能对公司经营业绩产生一定影响。
6.农药产品质量问题的风险
随着社会进步及政策法规的要求，农药向高效、低毒、低残留方向发展。
公司作为专业农药流通服务商，既向农药制剂厂商提供农药原药，也向下游经销商和
广大种植户提供农药制剂。虽然公司制定了严格的采购流程，合作伙伴多数为实力雄
厚、产品质量稳定的生产厂商或经销商，但仍可能出现因经公司售出的产品存在质量
问题而导致农药制剂厂商或种植户生产受损，甚至环境被污染等情况。如出现上述情
况，公司将可能面临索偿或诉讼风险，并对公司的商业声誉、经营业绩产生不利影响
。
四、报告期内核心竞争力分析
（一）品牌优势
作为中国农药流通服务领域的国家队企业，公司始终秉承“选择中农、选
择放心”的品牌营销理念，致力于打造“安全、高效、放心、专业”的品牌形象，践
行服务于国家粮食安全和食品安全的神圣使命，承担新网工程、新型农业社会化服务
体系试点等惠农政策项目，积极参与赈灾、扶贫等社会责任活动，举办试验示范、现
场观摩会、农民培训会、产品推荐会、技术下乡、农资下乡等各种基层推广活动，公
司在业界的知名度、美誉度和影响力日益提高。“中国农资”品牌不断被发扬光大，
享誉国内外。
2018年，公司先后荣获农业部管理干部学院“合作社最喜爱的农资品牌”
、中国农业生产资料流通协会“AAA级企业信用评价”、农资与市场杂志评选的“201
8年度中国农化服务坐标奖”；2019年，公司荣获“金质量”上市公司“优秀党建奖
”；2020年荣获“农资行业最佳渠道品牌”。
（二）渠道及服务网络优势
拥有覆盖全国主要农业县市，由19个仓储配送中心和近3000家主要渠道合
作伙伴组成的服务网络，并建立了一支由数百名专业植保技术人员组成的农化服务队
伍，构建了一体化的农药流通及植保技术服务网络。在国外设有海外子公司，探索推
进本土化服务的落地和自主品牌的发展，在全球主要国家均有客户。
（三）产品及技术优势
公司与国内外知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系，具备行业领先的
产品资源优势，构建了品种齐全、结构合理的“一站式”农药供应平台。公司与巴斯
夫、先正达、科迪华、拜耳、UPL、富美实、住友商事、三井化学、石原产业、日本
曹达、日本农药、日产化学、西班牙医药、普罗蒂欧等著名跨国农药企业保持深入的
战略合作，国际产品种类不断扩大。国内方面，公司与扬农化工、南京红太阳、先达
股份、海利尔、四川利尔等国内知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系。
公司设有农药应用技术研发中心，紧紧围绕我国农业绿色发展的趋势，以
农药产品的终端应用为核心，在制剂技术、植物保护产品及分析检测技术等方面开展
研究和应用相关工作，为公司业务部门提供技术支持与服务。并与中国农业大学、中
国农业科学院植物保护研究所等国内农药科研院所以及石原产业、日本农药、三井化
学等国际领先的农药研发生产企业紧密合作，不断提升农药应用技术研发水平，为公
司的长远发展提供坚实的技术支撑。
（四）信息获取及市场预判优势
国内方面，基于与国内外知名农药厂商建立的紧密业务往来，公司可以第
一时间掌握农药产品供应情况。依托覆盖全国的经销及技术服务网络，公司可以及时
了解不同区域的农作物种植结构和病虫草鼠害发生信息，从而形成公司的市场供求信
息库。公司率先在行业内推出中农立华原药价格指数，迅速成为国内原药市场的风向
标和原药价格的标杆，被中国农药工业协会、农资导报、191农资人等众多农资权威
媒体引用转载。
国际方面，公司充分发挥海外业务优势，利用合作伙伴及自身海外信息渠
道，建立全球农化行业信息数据库，高效及时识别行业热点和细分市场需求。
得益于上述有利条件，公司可以充分实现国内外农药产品供应信息和需求
信息的衔接，对整合上下游资源、全面提升公司综合服务水平起到至关重要的作用。
（五）综合服务能力优势
公司不断提高综合为农服务能力，构建起售前、售中和售后一体化的农药
流通及植保技术服务体系。依托产品和技术优势，打造了一系列“立华优品”作物健
康全程解决方案；通过线下、线上为客户提供植保技术服务；通过将优质农药与精良
植保机械相结合，面向新型农业经营主体提供高效的药械一体化服务。此外，不断探
索包括种植综合服务、农产品销售对接等在内的新型社会化服务，切实帮助种植户解
决农业生产过程中遇到的各种难题。
（六）管理团队及经营理念优势
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，组建了专业高效、
理念先进的管理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市
场需求，从而成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
公司聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，其中农药应用研发
中心主任张小军博士荣获国务院政府特殊津贴。公司组建了专业高效、理念先进的管
理团队，使得公司既能紧跟世界农药产业发展，又能够及时掌控下游市场需求，从而
成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。
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