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风险度量方法

日期:2018-07-18 13:08:55 来源:互联网

    风险度量方法,所有风险度量的方法如果你把一个人的脚放在冰盆甩,把他的头放在烤架下,那么他的脚会结冰,他的脑袋会被烧伤,但平均来看,他的体温仍然是“正常的”,这是我们都很熟悉的一段讽刺的话。这经常川来警示找们,风险度量方法,所有风险度量的方法使用平均位来表征大信息是危险的。这同样适)”于对冲鹅金。分析从金的时候,只分析平均收益率当然是一种简单的比较方式—比如说I琴金经理的排名往往依据的是他们过去几个月或几年里的收益率。似收益韦不能告诉我们全部信息。像均仇收益率这样的集中趋势统计从,可能会表明一典样木收益率的平均表现还不错.但是收益率的两个基金的表现也可能大不相同,所以这个指标的功能,依梭于均值收益率对$个收益率的代表性。因此,找们需要一些顺外的度城,以表明单个收益率与均仇收益率之间的聚集程度或者偏离程度。在这段时期内,风险度量方法,所有风险度量的方法这两个基金具有相同的平均年化收益率(大约为1s%).但是它们的表现大相径庭。对于第一个基金.平均收益率对单个月度收益率其有很好的代表性,但对于第二个基金,它的收益率率平均收益率的波动非常大。大部分投资者可能都会同意风险是必需的,而且会认为在上述时期内,第二个基金比第一个从金的风险更大。风险度量方法,所有风险度量的方法但风险更大到底是什么意思呢?

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