000563陕国投Ａ资产重组最新消息
≈≈陕国投A000563≈≈(更新:21.08.31)
★2021年中期
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、报告期内公司从事的主要业务
（一）行业发展情况
行业进入转型发展的攻坚期，在监管部门“两压一降”的政策要求下，信
托公司以回归本源为导向，全面压降融资业务、通道业务，严控房地产新增规模，发
展具有直接融资特点的资金信托，信托资产结构、资金投向和运用方式持续优化，更
好服务实体经济高质量发展。公司积极推动转型发展，开展资产证券化、慈善信托等
服务信托，探索服务价值链延伸，提供多元化金融服务。大力推进财富管理专业化能
力建设，提高资产配置效率，全面适应资管新规要求，推动信托产品净值化管理。信
托行业扎实推动受托人文化建设，践行绿色发展理念，提升合规意识和风控能力，为
行业的平稳转型提供坚实基础。
（二）经营范围
公司现持有陕西省工商局于2018年9月3日核发的注册号为961000022053027
3T号的《营业执照》，以及中国银行保险监督管理委员会陕西监管局于2018年1月3日
颁发的K0068H261010001号《金融许可证》。公司经营范围包括：资金信托；动产信
托；不动产信托；有价证券信托；其他财产或财产权信托；作为投资基金或者基金管
理公司的发起人从事投资基金业务；经营企业资产的重组、购并及项目融资、公司理
财、财务顾问等业务；受托经营国务院有关部门批准的证券承销业务；办理居间、咨
询、资信调查等业务；代保管及保管箱业务；以存放同业、拆放同业、贷款、租赁、
投资方式运用固有财产；以固有财产为他人提供担保；从事同业拆借；法律法规规定
或中国银行业监督管理委员会批准的其他业务（依法须经批准的项目，经相关部门批
准后方可开展经营活动）。
（三）主要业务
报告期内，公司经营的主要业务包括信托业务、固有业务和投资顾问等中
介业务。
1.信托业务
信托业务是指公司作为受托人，按照委托人意愿以公司名义对受托的货币
资金或其他财产进行管理或处分，并从中收取手续费的业务，由公司内设的各信托业
务部门和财富管理总部共同负责开展经营活动。报告期内，公司积极转型创新，开展
的信托业务主要包括债权信托、股权信托、标品信托、同业信托、财产信托、资产证
券化信托、消费信托与慈善信托、事务信托等。
2.固有业务
报告期内，公司的固有业务主要包括自有资金贷款及投资业务（金融产品
投资、金融股权投资等），该类业务由公司内设的投资管理部和证券投资部负责。其
中，公司的利息收入主要来源于运用自有资金向客户发放贷款产生的利息收入，公司
的投资收益主要来源于金融产品投资、股权投资等。
3.投资顾问等中介业务
为企业提供投融资、重组并购等顾问服务；针对客户的资产配置需求，为
高净值客户提供动态的资产管理服务等。
（四）报告期经营情况概述
本报告期内，公司严格落实监管“压降”要求，顺应转型发展趋势，紧盯
高质量发展目标，坚持稳中求进工作总基调，不断提升管理质效，总体实现了持续稳
健发展。公司上半年实现营业收入9.39亿元，较上年同期上升1.46%；实现利润总额5
.86亿元，较上年同期上升7.03%；实现净利润4.39亿元，较上年同期上升7.59%；新
增信托项目108个，新增项目规模236亿元；到期安全兑付223亿元。截至6月底，公司
信托资产规模2337亿元，信托主业手续费及佣金净收入6.26亿元。上半年，公司坚持
信托业务与固有业务“双轮驱动”战略，优化主业结构，力促转型创新，持续深化组
织、内控和人才机制改革，内生发展动力不断增强。
1.坚持党的全面领导，推动企业高质发展
一是进一步强化党委领导，把握公司发展方向。上半年，公司制定印发了
《关于2021年公司党的建设和经营管理工作意见》，促进党建与经营深度融合发展，
优化业务经营发展方向。二是以政治理论学习促进公司转型。公司积极推动全体党员
学党史、悟思想、办实事、开新局，推动公司转型创新高质量发展。三是持续推进党
风廉政建设，保障公司健康发展。公司组织召开党建暨党风廉政建设工作会议，公司
党委与各支部签订《党风廉政建设责任书》，为公司营造风清气正的发展环境。
2.业务结构不断优化，创新转型协同发展
一是业务结构更加合理。在严格落实监管部门“两项压降”要求的基础上
，公司优选交易对手，优化交易模式，主动管理类信托资产规模占比与新增投资类产
品规模占比较去年同期大幅提升。二是创新转型步伐加快。公司聚焦行业转型发展方
向，不断优化业务管理模式与考核激励制度，标品、股权、债权项目快速发展。三是
财富管理成效显著。上半年，公司募集资金223亿元，位居行业前列，其中投资类产
品发行规模85亿元，占比近四成。家族信托、慈善信托项目发展趋势良好，专业化服
务水平不断提升，社会积极效应持续体现。
3.优化固有业务模式，发挥转型发展的“压舱石”作用
一是推动固有业务向精细化、专业化发展。上半年，公司进一步加大固有
业务的投研投入，专业投资能力不断提升，加大对“秦创原”创新驱动项目的投资力
度，业务结构进一步优化。二是证券投资类固有业务收益水平良好。上半年在二级市
场调整背景下，证券投资业务通过优化资金配置，实现了较好收益。三是固有业务在
有效协同信托业务的同时，为中长期收益提升提供了有效支撑。
4.立足重大战略项目，把握区域发展机遇
一是积极把握省内重点区域建设机遇。上半年，公司积极把握了西咸新区
、西安高新区、西安港务区等重点区域的建设发展机遇，聚焦“一带一路”、“十四
运”等重大建设任务，积极为“西安内陆港对外开放大通道”、“长安号中欧班列”
、“十四运”场馆建设提供投融资服务，累计为省内重大项目提供投融资支持116.64
亿元。二是重点聚焦区域高质量科创企业。公司抢抓区域科技创新资源优势，积极对
接科技成果转化的资金需求，参与西安高新、西咸沣东等科创产业基金，持续跟进“
秦创原”创新驱动平台的重大项目，积极把握科技创新带来的发展机遇。
5.坚守风险管控底线，资产质量进一步提升
一是加快推进风险管理体系建设。上半年，公司印发《全面风险管理制度
》等多项管理制度与办法，风险管控实施依据更加充分、路径更加清晰。内控合规管
理建设不断强化，稳健审慎经营文化进一步夯实，内控机制短板得到有效弥补，合规
经营根基愈发稳固。二是进一步优化风险管控路径，提升风险化解质效。针对宏观经
济形势的变化，积极调整优化业务指引，对风险管控构架进行积极优化调整；同时，
针对不同类型债务风险采取了积极有效的针对性化解方案与措施，2021年上半年项目
风险处置目标任务超额完成。
二、核心竞争力分析
公司聚焦高质量发展，积极落实“十四五”战略目标，转型发展稳步推进，业
务结构持续优化，风险管控质效有效提升，内部改革持续深化，综合实力和核心竞争
力不断提升。公司的核心竞争力主要体现在以下几方面：
（一）治理体系规范完善，资本实力优势显著。作为国内最早整体上市的非银
行金融机构，公司秉承“合规”、“稳健”经营的风格，现代法人治理结构、治理体
系日趋完善，公司已形成了党委发挥领导作用，股东会、董事会、监事会、经营层相
互制衡的内部法人治理结构，有效保障了股东以及其他利益相关者的合法权益，连续
13年实现对全体股东现金分红；作为上市金融机构，公司资本实力不断增强，上市资
源优势日益显现，品牌价值持续提升，资本补充机制畅通，通过多次增资扩股公司净
资产突破百亿，公司于报告期内又启动新一轮增资扩股，资本实力将不断壮大。
（二）主动管理能力稳步提升，转型发展初见成效。公司积极顺应监管政策调
整业务模式，运用基金、股权投资等模式推动传统业务转型升级，提升核心资产管理
能力，主动管理占比超过70%，信托报酬率大幅增长；全力打造证券信托、股权投资
、固定收益、家族信托、资产证券化、信保投资等事业部，不断壮大创新引领能力，
创新业务已形成可复制可推广的成熟模式；固有业务紧盯战略任务，开展投资与融资
相结合、长中短期相结合的多元化运作，进一步优化资产配置，收入持续增长，与信
托业务形成双轮驱动；进一步增强“一总部三中心覆盖发达地区”全国化格局的战略
辐射力，信托、固有和财富全发力强协同，形成具有牌照优势的多元化协同发展平台
，公司迈入高质量转型发展新阶段。
（三）建设全面风险管理体系，内部控制机制健康有效。公司以风险文化、风
险管理体系建设和风险管控质量提升为节点，构建起与公司发展战略、业务领域和业
务模式相匹配的全面风险管理与内控体系；不断完善全面风险管理体系和机制建设，
强化风控效能，风险管理工作收效明显，消费者权益保护工作日益健全；围绕转型发
展推行管理体制、激励约束机制、内控与全面风险管理体系、创新机制等一系列改革
，整体管理素质和运营绩效得到提升。报告期内没有发生重大兑付风险和重大资产损
失。
（四）选人用人机制持续优化，转型人才基础进一步夯实。持续优化组织管理
体系和人才管理机制，形成了能够吸引人才、留住人才、用好人才的展业平台；积极
实施“人才强企”战略，推行“双向选择、竞争上岗”、“能人举手”等市场化用人
机制，大力延揽创新引领型金融高端人才；以推动特色业务发展为着力点，围绕创新
业务风险管理、智能化转型，大力延揽培养急缺的创新引领型人才，专业队伍实力不
断增强，组织效能持续提升；始终坚持“守正、忠实、专业”的信托文化和“诚信、
务实、创新、奉献”的陕国投精神，以人为本，铸造良好受托人文化，促使员工全面
发展。
三、公司面临的风险和应对措施
1.信用风险。指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生
变化，影响债权或金融产品的价值，从而造成债权人或金融产品持有人损失的风险。
应对措施：公司通过事前评估、事中控制、事后监督的风险管理体系来防范和
规避信用风险。具体包括：（1）有序推进全面风险管理体系建设项目，完善信用风
险管理体系建设，进一步强化信用风险管理能力；（2）明确公司本年度风险偏好和
容忍度，制定年度业务策略及业务准入标准，加强对交易对手的筛选和风险识别，严
格落实抵押、担保等增信措施，有效把好业务准入关；（3）严格按照相关业务流程
、制度规定和程序开展各项业务，强化尽职调查质量管理，确保决策者充分了解业务
涉及的信用风险；（4）建立信托产品风险等级划分制度和分级分类的排查工作机制
，进一步提高风险排查的针对性、有效性和及时性；（5）强化事中风险监测预警，
加大金融科技投入力度，丰富监测手段，建立监测台账，做好项目持续跟踪和定期报
告工作；（6）严格按财政部《金融企业呆账准备提取管理办法》等相关要求，足额
计提相关资产减值准备，提高公司抵御风险的能力。
2.市场风险。市场风险是指因市场价格（利率、汇率、金融产品和商品价格）
的不利变动而使公司固有和信托业务发生损失的风险。
应对措施：公司制定并不断完善与总体业务发展战略、管理能力、资本实力和
能够承担的总体风险水平相一致的市场风险管理原则和程序，及时准确识别业务中市
场风险的类别和性质。具体措施包括：（1）对宏观经济走势、政策变化、投资策略
演变及其他影响市场变化的因素进行分析研究，尤其高度重视疫情变化对资本市场波
动的影响、行业的影响及业务的影响，深入分析并精准施策；（2）继续严格执行限
额管理政策，以及以风险预警和止损为核心的风险管控制度，严控证券投资业务风险
；（3）进行资产组合管理，动态调整资产配置方案，有效降低市场风险；（4）加强
市场风险监测，根据市场风险情况及时做出投资策略调整，避免或降低市场风险引起
的损失。
3.操作风险。操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系
统，以及外部事件所造成损失的风险。
应对措施：（1）加强公司内控体系建设，优化部门职责分工，完善各项规章制
度，使之更加完整、严密，更加符合公司业务拓展和管理实际；（2）合理设置体现
制衡原则的岗位职责，建立完善的授权制度，强化流程控制，严格执行不兼容岗位分
离制度，严格执行复核、审批程序，将合规与风险管理贯穿于业务各环节之中；（3
）强化制度约束、机制保障、系统监管、考核奖惩等，突出问题导向，优化业务流程
，诊断识别各环节风险点，落实整改促进全面风险管理体系建设；（4）加强员工教
育培训，使其增强责任意识和业务技能，避免出现执行性操作失误；（5）加强对操
作流程的监督、检查，及时排除操作风险隐患；（6）按照公司责任追究制度、风险
管理制度和业务管理制度，实行责任追究，对违规人员进行严肃问责。
4.合规风险。合规风险是指因未遵循法律、规则和准则可能遭受法律制裁、监
管处罚、重大财务损失和声誉损失的风险。
应对措施：（1）公司认真研究国家相关政策及其发展趋势，切实把握政策导向
，坚持回归本源、服务实体经济，不断加大转型创新力度，坚守风险合规底线开展业
务，确保合规经营、安全运营；（2）持续完善消费者权益保护体制机制建设，强化
信托产品规范营销；（3）组织开展“信托文化普及年”活动，贯彻落实《信托文化
建设总体规划》本年工作安排。
5.战略风险。指因战略规划和管理策略不当、战略执行偏差或缺乏对外部经营
环境变化的及时应对，而给公司盈利、资本、声誉等方面带来不利影响的风险。
应对措施：公司坚持稳中求进总基调，秉持审慎稳健经营理念，有效发挥法人
治理制衡机制作用，在深入市场调研论证基础上民主决策、科学决策，避免盲目决策
、武断决策。董事会负责审议发展战略，重点关注其全局性、长期性和可行性，下设
战略发展委员会对公司长期发展战略和重大项目决策进行研究。
6.其他风险。除上述风险外，公司还可能面临信息科技风险、声誉风险、洗钱
风险以及关联交易风险等。
应对措施：公司通过不断加强全面风险管理体系和内控体系建设，完善相关风
险管理治理架构和治理体系，进一步明确风险管理职责边界，夯实风险管控主体责任
，优化管理流程，有效管控相关风险。
★2020年年度
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、概述
本报告期，面对错综复杂的国际环境和突如其来的新冠疫情影响下，国内
经济下行压力进一步加剧的复杂经济金融环境，公司坚持高质量发展主线，抓创新促
转型，强管理提质效，促改革激活力，从而确保公司主业持续稳定增长，进一步夯实
高质量发展的基础。全年实现营业收入21.26亿元，较去年增长21.08%；实现利润总
额9.18亿元，同比增长20.76%，实现净利润6.86亿元，同比增长17.91%；新增信托项
目213个，新增项目的规模937.36亿元，同比减少5.73%，到期安全兑付1,442.22亿元
。截至12月底，公司信托资产规模2,570.32亿元，同比减少10.97%，信托主业手续费
及佣金净收入12.13亿元。公司大力延揽创新引领型金融高端人才，积极拓展创新型
业务，完善全面风险管理、内部控制，持续调优业务结构，提升主动管理能力，在强
化信托主业、推动市场化改革等方面取得了较好成效。
（一）多措并举力促转型，创新路径渐趋清晰。一是加大顶层设计力度，
引领推广创新，动态调整创新型资金信托、私募债、标品TOF、非标转标等指引，引
导业务部门加快向投行化、标准化、净值化转型。二是事业部示范引领作用凸显，业
务转型创新渐趋深化，公司创新项目攻关小组携手探索，促动各部门各显其能，持续
推广创新案例。三是实施分类考核管理，有效激励业务创新，根据业绩和创新业务拓
展情况，利用区别化考核加大对创新业务激励力度。四是实施常态化教育培训，围绕
信托转型热点和难点等开展内训33场，开通“资管通”等多个线上学习平台。
（二）逆势突进续增后劲，财富革命持续升级。一是财富管理条线以高质
量服务为导向，全年募集资金647亿元，较去年增长37.66%，财富管理团队日益强大
。二是同业合作持续发力，财富条线和业务部门协同发展，积极拓展代销渠道和和直
投业务，突破376亿元。三是服务能力有效加强，创立“财富公开课”线上直播，向
客户分享金融信托等知识，上线公司APP，有效提升信息化客户服务能力。四是财富
品牌影响增强，组织开展了一系列客户沙龙、音乐会等活动，加强消费者权益保护，
塑造了陕国投信托稳健、安全、负责的品牌形象。
（三）长短结合多元运作，固有业务增值提效。一是公司跟踪考察了多个
金融股权投资项目，围绕战略积极布局金融股权。二是积极考察、投资PE类项目，重
点为省内项目提供投融资。三是借助同业市场等渠道筹划落实资金支持信托业务，不
断与信托业务协同发展。四是抢抓证券市场机会，持续强化投研能力，证券投资再获
佳绩。
（四）深化全风体系建设，严守风险合规底线。一是严格落实“两压一降
”的监管政策，制定“全覆盖、匹配性、独立性、有效性”的全面风险管理原则以及
“适度稳健”的展业策略和风险容忍度，明确2020年度公司的风险偏好和风险文化。
二是深化全面风险管理体系第一、二阶段建设成效，厘清风险管理“事前、事中、事
后”三道防线职责，研究制定新的风险管理工具和手段，制订与修改《全面风险管理
手册》《标品TOF业务指引》《风险偏好与限额管理办法》等50多项风险管理制度。
三是常态化开展行业及市场调研。积极与金融同业、行业专家等就市场情况、行业热
点等进行座谈交流，紧贴市场动态调整业务指引和风控条件，指导业务安全开发运作
。四是进一步优化风险排查工作。建立“差异化、重实质、走出去”的风险排查工作
机制，对存续项目进行分类排查，并针对排查重点进行清单制管理。五是持续开展合
规文化建设。以开展“市场乱象整治回头看”工作、“信托文化教育年”及案件警示
教育活动为契机，进一步加强了员工合规运营及风险防范意识和风险防范责任教育；
定期组织开展案件风险排查与员工异常行为排查，通过全面排查强化员工管理、监督
考核、操作风险管控等方面工作，筑牢案件防控基础。
（五）锻长补短强化管理，内部运行提质增效。一是以信托文化建设年活
动为抓手，全面强化全员合规风险意识、受益人利益至上意识、受托人履职尽责意识
等，培育建强合规文化。二是以问题为导向，重点实施年度内部控制评价、反洗钱审
计、消费者权益保护工作情况审计等，通过内部审计、内部问责等手段强化责任追究
，进一步完善公司内部控制制度。三是加强数据治理，提升科技赋能，完成了对企业
征信、个人征信、资管新规、1104、East4.0等报送的系统化支持，上线了CRM系统、
客户App、网上信托和理财经理App。四是全体员工众志成城落实防疫措施，积极复工
拓市场，全公司员工实现了“零感染”，并为“六稳”、“六保”做出积极贡献。
二、核心竞争力分析
公司聚焦高质量发展，积极落实“十三五”战略目标，转型发展稳步推进
，业务结构持续优化，风险管控质效有效提升，内部改革持续深化，综合实力和核心
竞争力提升效果显著。公司的核心竞争力主要体现在以下几方面：
（一）治理体系规范完善，资本实力优势显著。作为国内最早整体上市的
非银行金融机构，公司秉承“合规”、“稳健”经营的风格，现代法人治理结构、治
理体系日趋完善，公司已形成了党委发挥领导作用，股东会、董事会、监事会、经营
层相互制衡的内部法人治理结构，有效保障了股东以及其他利益相关者的合法权益，
连续12年实现对全体股东现金分红；作为上市金融机构，公司资本实力不断增强，上
市资源优势日益显现，品牌价值持续提升，资本补充机制畅通，通过多次增资扩股公
司净资产突破百亿，目前又启动新一轮增资扩股，资本实力将不断壮大。
（二）主动管理能力稳步提升，转型发展初见成效。顺应监管政策调整业
务模式，运用基金、股权投资等模式积极推动传统业务转型升级，提升核心资产管理
能力，主动管理占比超过70%，信托报酬率大幅增长；全力打造证券信托、普惠金融
、房地产信托、固定收益、家族信托、资产证券化、信保投资等事业部，不断壮大创
新引领能力，创新业务已形成可复制可推广的成熟模式；固有业务紧盯战略任务，开
展多元化运作，积极布局金融股权项目，充分拓展银行、证券、保险、基金、期货等
业务机会，收入持续增长，与信托业务形成双轮驱动；在全国19个重点城市设立48个
业务部门和20个财富中心，全国化展业战略布局已经完成，信托、固有和财富全发力
，形成具有牌照优势的多元化协同发展平台，公司迈入高质量转型发展新阶段。
（三）建设全面风险管理体系，内部控制机制健康有效。公司以风险文化
、风险管理体系建设和风险管控质量提升为节点，构建起与公司发展战略、业务领域
和业务模式相匹配的全面风险管理与内控体系；不断完善全面风险管理体系和机制建
设，强化风控效能，风险管理工作收效明显，消费者权益保护工作日益健全；围绕转
型发展推行管理体制、激励约束机制、内控与全面风险管理体系、创新机制等一系列
改革，整体管理素质和运营绩效得到提升。全年没有发生重大兑付风险和重大资产损
失。
（四）选人用人机制持续优化，转型人才基础进一步夯实。持续优化组织
管理体系和人才管理机制，形成了能够吸引人才、留住人才、用好人才的展业平台；
积极实施“人才强企”战略，推行“双向选择、竞争上岗”、“能人举手”等市场化
用人机制，大力延揽创新引领型金融高端人才；以推动特色业务发展为着力点，围绕
创新业务风险管理、智能化转型，大力延揽培养急缺的创新引领型人才，专业队伍实
力不断增强，组织效能持续提升。
三、公司未来发展的展望
（一）行业格局和发展趋势
2021年，是我国现代化建设进程中具有特殊重要性的一年，在巩固拓展疫
情防控和经济社会发展成果的基础上，围绕“六稳”、“六保”扎实推进供给侧改革
将是未来我国经济发展的主基调。在全球新冠疫情将要逐步好转的背景下，我国2020
年国内生产总值达到101.6万亿元，在全球供应链、产业链中发挥了积极作用，国内
经济有希望、有潜力保持长期稳定发展，为信托行业发展提供了一定的机会。但是，
考虑到严监管态势将继续延续，继续压降信托通道业务规模，逐步压缩违规融资类业
务规模的“两压一降”要求会进一步严格。在资管新规的框架下，严监管将推动信托
行业的发展进入新阶段，高质量发展将成为趋势。会推动信托行业进一步提升尽职管
理能力，资产端和资金端同发力，探索新的利润增长点，通过弘扬履职尽责、灵活创
新的信托文化，为全社会提供优质的本源信托业务。
（二）未来发展战略
发挥上市信托公司的优势，积极把握宏观经济走势与行业转型创新的趋势
，充分防范新冠疫情引发的全球危机对国内经济和金融发展带来的冲击和影响，按照
“三六九”发展战略，坚持稳中求进工作总基调，从中高速发展向高质量发展转变；
摒弃短期机会主义，关注长期能力建设。业务发展方面，传统业务和创新业务并重，
立足当前着眼长远；夯实资本实力，固有业务和信托业务协同发展；构建多元资金体
系，从财富直销向财富管理转型；积极探索服务信托，践行“信托服务+”战略；适
应非标转标净值化趋势，做大标品固收规模。组织发展方面，优化薪酬绩效机制，配
合驱动业务转型；优化区域布局整合精简传统业务部门，面向创新业务设置专业化部
门；构建标与非标结合的全面风险管理体系，提升风险处置能力；强化党建引领和公
司治理体系建设，护航公司行稳致远。最终，将公司打造成为资本实力雄厚、业务布
局合理、多牌照联动、稳健经营的国内一流信托公司。
（三）2021年经营计划
1.深入推进信托文化建设，夯实公司持续发展基础。将“守正、忠实、专
业”的受托责任理念深度嵌入公司发展战略，将信托文化融入业务发展、风控体系、
考核激励、企业文化中，引导全员在工作中时时体现良好信托职业操守。
2.全力推动信托主业转型，构建主业稳固盈利模式。综合运用股权+债权、
标+非标、短期资金+长期资金等提供综合服务，拓展创新领域业务机会，稳健多元拓
展房地产信托，探索创新政府平台信托。大力做强固收业务，积极探索信托服务+业
务，有效突破证券信托业务，持续夯实普惠金融业务，着力拓展产业投资信托业务，
积极抢抓特殊资产信托业务机会，探索提升慈善信托商业价值，通过充实人力、优化
流程、强化营销、科技赋能等，积极打造更为丰富的产品线，逐步做强做优做大。
3.财富革命持续发力，盯紧本源挖掘潜力。积极探索财富管理总部由“成
本中心”向“利润中心”转变，积极推进财富直销转型升级，逐步强化财富中心建设
，提升信息科技获客和定制化服务能力，利用智能双录、智能投顾、智能客服等技术
为高净值客户提供个性化和定制化服务。
4.固有业务夯基垒台，多元布局实现跨越。加强战略投资，倾力打造资源
协同、业务联动、合作共赢的市场化金融资源整合平台；通过配置信托、跟投、增信
等方式为信托业务转型助力，不断强化多元运作，积极发挥协同效应；不断提升投研
能力，内外脑结合加强市场研判，有效把握资本市场机会。
5.着眼“十四五”全局，全面强化内部管理。以公司“十四五”规划要求
作为公司未来五年发展的基本遵循，围绕提升全面风险管理能力、专业化资产管理能
力、综合化管理服务能力、信息科技支撑引领能力，切实提升发展水平。
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★2021年中期
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、报告期内公司从事的主要业务
（一）行业发展情况
行业进入转型发展的攻坚期，在监管部门“两压一降”的政策要求下，信
托公司以回归本源为导向，全面压降融资业务、通道业务，严控房地产新增规模，发
展具有直接融资特点的资金信托，信托资产结构、资金投向和运用方式持续优化，更
好服务实体经济高质量发展。公司积极推动转型发展，开展资产证券化、慈善信托等
服务信托，探索服务价值链延伸，提供多元化金融服务。大力推进财富管理专业化能
力建设，提高资产配置效率，全面适应资管新规要求，推动信托产品净值化管理。信
托行业扎实推动受托人文化建设，践行绿色发展理念，提升合规意识和风控能力，为
行业的平稳转型提供坚实基础。
（二）经营范围
公司现持有陕西省工商局于2018年9月3日核发的注册号为961000022053027
3T号的《营业执照》，以及中国银行保险监督管理委员会陕西监管局于2018年1月3日
颁发的K0068H261010001号《金融许可证》。公司经营范围包括：资金信托；动产信
托；不动产信托；有价证券信托；其他财产或财产权信托；作为投资基金或者基金管
理公司的发起人从事投资基金业务；经营企业资产的重组、购并及项目融资、公司理
财、财务顾问等业务；受托经营国务院有关部门批准的证券承销业务；办理居间、咨
询、资信调查等业务；代保管及保管箱业务；以存放同业、拆放同业、贷款、租赁、
投资方式运用固有财产；以固有财产为他人提供担保；从事同业拆借；法律法规规定
或中国银行业监督管理委员会批准的其他业务（依法须经批准的项目，经相关部门批
准后方可开展经营活动）。
（三）主要业务
报告期内，公司经营的主要业务包括信托业务、固有业务和投资顾问等中
介业务。
1.信托业务
信托业务是指公司作为受托人，按照委托人意愿以公司名义对受托的货币
资金或其他财产进行管理或处分，并从中收取手续费的业务，由公司内设的各信托业
务部门和财富管理总部共同负责开展经营活动。报告期内，公司积极转型创新，开展
的信托业务主要包括债权信托、股权信托、标品信托、同业信托、财产信托、资产证
券化信托、消费信托与慈善信托、事务信托等。
2.固有业务
报告期内，公司的固有业务主要包括自有资金贷款及投资业务（金融产品
投资、金融股权投资等），该类业务由公司内设的投资管理部和证券投资部负责。其
中，公司的利息收入主要来源于运用自有资金向客户发放贷款产生的利息收入，公司
的投资收益主要来源于金融产品投资、股权投资等。
3.投资顾问等中介业务
为企业提供投融资、重组并购等顾问服务；针对客户的资产配置需求，为
高净值客户提供动态的资产管理服务等。
（四）报告期经营情况概述
本报告期内，公司严格落实监管“压降”要求，顺应转型发展趋势，紧盯
高质量发展目标，坚持稳中求进工作总基调，不断提升管理质效，总体实现了持续稳
健发展。公司上半年实现营业收入9.39亿元，较上年同期上升1.46%；实现利润总额5
.86亿元，较上年同期上升7.03%；实现净利润4.39亿元，较上年同期上升7.59%；新
增信托项目108个，新增项目规模236亿元；到期安全兑付223亿元。截至6月底，公司
信托资产规模2337亿元，信托主业手续费及佣金净收入6.26亿元。上半年，公司坚持
信托业务与固有业务“双轮驱动”战略，优化主业结构，力促转型创新，持续深化组
织、内控和人才机制改革，内生发展动力不断增强。
1.坚持党的全面领导，推动企业高质发展
一是进一步强化党委领导，把握公司发展方向。上半年，公司制定印发了
《关于2021年公司党的建设和经营管理工作意见》，促进党建与经营深度融合发展，
优化业务经营发展方向。二是以政治理论学习促进公司转型。公司积极推动全体党员
学党史、悟思想、办实事、开新局，推动公司转型创新高质量发展。三是持续推进党
风廉政建设，保障公司健康发展。公司组织召开党建暨党风廉政建设工作会议，公司
党委与各支部签订《党风廉政建设责任书》，为公司营造风清气正的发展环境。
2.业务结构不断优化，创新转型协同发展
一是业务结构更加合理。在严格落实监管部门“两项压降”要求的基础上
，公司优选交易对手，优化交易模式，主动管理类信托资产规模占比与新增投资类产
品规模占比较去年同期大幅提升。二是创新转型步伐加快。公司聚焦行业转型发展方
向，不断优化业务管理模式与考核激励制度，标品、股权、债权项目快速发展。三是
财富管理成效显著。上半年，公司募集资金223亿元，位居行业前列，其中投资类产
品发行规模85亿元，占比近四成。家族信托、慈善信托项目发展趋势良好，专业化服
务水平不断提升，社会积极效应持续体现。
3.优化固有业务模式，发挥转型发展的“压舱石”作用
一是推动固有业务向精细化、专业化发展。上半年，公司进一步加大固有
业务的投研投入，专业投资能力不断提升，加大对“秦创原”创新驱动项目的投资力
度，业务结构进一步优化。二是证券投资类固有业务收益水平良好。上半年在二级市
场调整背景下，证券投资业务通过优化资金配置，实现了较好收益。三是固有业务在
有效协同信托业务的同时，为中长期收益提升提供了有效支撑。
4.立足重大战略项目，把握区域发展机遇
一是积极把握省内重点区域建设机遇。上半年，公司积极把握了西咸新区
、西安高新区、西安港务区等重点区域的建设发展机遇，聚焦“一带一路”、“十四
运”等重大建设任务，积极为“西安内陆港对外开放大通道”、“长安号中欧班列”
、“十四运”场馆建设提供投融资服务，累计为省内重大项目提供投融资支持116.64
亿元。二是重点聚焦区域高质量科创企业。公司抢抓区域科技创新资源优势，积极对
接科技成果转化的资金需求，参与西安高新、西咸沣东等科创产业基金，持续跟进“
秦创原”创新驱动平台的重大项目，积极把握科技创新带来的发展机遇。
5.坚守风险管控底线，资产质量进一步提升
一是加快推进风险管理体系建设。上半年，公司印发《全面风险管理制度
》等多项管理制度与办法，风险管控实施依据更加充分、路径更加清晰。内控合规管
理建设不断强化，稳健审慎经营文化进一步夯实，内控机制短板得到有效弥补，合规
经营根基愈发稳固。二是进一步优化风险管控路径，提升风险化解质效。针对宏观经
济形势的变化，积极调整优化业务指引，对风险管控构架进行积极优化调整；同时，
针对不同类型债务风险采取了积极有效的针对性化解方案与措施，2021年上半年项目
风险处置目标任务超额完成。
二、核心竞争力分析
公司聚焦高质量发展，积极落实“十四五”战略目标，转型发展稳步推进，业
务结构持续优化，风险管控质效有效提升，内部改革持续深化，综合实力和核心竞争
力不断提升。公司的核心竞争力主要体现在以下几方面：
（一）治理体系规范完善，资本实力优势显著。作为国内最早整体上市的非银
行金融机构，公司秉承“合规”、“稳健”经营的风格，现代法人治理结构、治理体
系日趋完善，公司已形成了党委发挥领导作用，股东会、董事会、监事会、经营层相
互制衡的内部法人治理结构，有效保障了股东以及其他利益相关者的合法权益，连续
13年实现对全体股东现金分红；作为上市金融机构，公司资本实力不断增强，上市资
源优势日益显现，品牌价值持续提升，资本补充机制畅通，通过多次增资扩股公司净
资产突破百亿，公司于报告期内又启动新一轮增资扩股，资本实力将不断壮大。
（二）主动管理能力稳步提升，转型发展初见成效。公司积极顺应监管政策调
整业务模式，运用基金、股权投资等模式推动传统业务转型升级，提升核心资产管理
能力，主动管理占比超过70%，信托报酬率大幅增长；全力打造证券信托、股权投资
、固定收益、家族信托、资产证券化、信保投资等事业部，不断壮大创新引领能力，
创新业务已形成可复制可推广的成熟模式；固有业务紧盯战略任务，开展投资与融资
相结合、长中短期相结合的多元化运作，进一步优化资产配置，收入持续增长，与信
托业务形成双轮驱动；进一步增强“一总部三中心覆盖发达地区”全国化格局的战略
辐射力，信托、固有和财富全发力强协同，形成具有牌照优势的多元化协同发展平台
，公司迈入高质量转型发展新阶段。
（三）建设全面风险管理体系，内部控制机制健康有效。公司以风险文化、风
险管理体系建设和风险管控质量提升为节点，构建起与公司发展战略、业务领域和业
务模式相匹配的全面风险管理与内控体系；不断完善全面风险管理体系和机制建设，
强化风控效能，风险管理工作收效明显，消费者权益保护工作日益健全；围绕转型发
展推行管理体制、激励约束机制、内控与全面风险管理体系、创新机制等一系列改革
，整体管理素质和运营绩效得到提升。报告期内没有发生重大兑付风险和重大资产损
失。
（四）选人用人机制持续优化，转型人才基础进一步夯实。持续优化组织管理
体系和人才管理机制，形成了能够吸引人才、留住人才、用好人才的展业平台；积极
实施“人才强企”战略，推行“双向选择、竞争上岗”、“能人举手”等市场化用人
机制，大力延揽创新引领型金融高端人才；以推动特色业务发展为着力点，围绕创新
业务风险管理、智能化转型，大力延揽培养急缺的创新引领型人才，专业队伍实力不
断增强，组织效能持续提升；始终坚持“守正、忠实、专业”的信托文化和“诚信、
务实、创新、奉献”的陕国投精神，以人为本，铸造良好受托人文化，促使员工全面
发展。
三、公司面临的风险和应对措施
1.信用风险。指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生
变化，影响债权或金融产品的价值，从而造成债权人或金融产品持有人损失的风险。
应对措施：公司通过事前评估、事中控制、事后监督的风险管理体系来防范和
规避信用风险。具体包括：（1）有序推进全面风险管理体系建设项目，完善信用风
险管理体系建设，进一步强化信用风险管理能力；（2）明确公司本年度风险偏好和
容忍度，制定年度业务策略及业务准入标准，加强对交易对手的筛选和风险识别，严
格落实抵押、担保等增信措施，有效把好业务准入关；（3）严格按照相关业务流程
、制度规定和程序开展各项业务，强化尽职调查质量管理，确保决策者充分了解业务
涉及的信用风险；（4）建立信托产品风险等级划分制度和分级分类的排查工作机制
，进一步提高风险排查的针对性、有效性和及时性；（5）强化事中风险监测预警，
加大金融科技投入力度，丰富监测手段，建立监测台账，做好项目持续跟踪和定期报
告工作；（6）严格按财政部《金融企业呆账准备提取管理办法》等相关要求，足额
计提相关资产减值准备，提高公司抵御风险的能力。
2.市场风险。市场风险是指因市场价格（利率、汇率、金融产品和商品价格）
的不利变动而使公司固有和信托业务发生损失的风险。
应对措施：公司制定并不断完善与总体业务发展战略、管理能力、资本实力和
能够承担的总体风险水平相一致的市场风险管理原则和程序，及时准确识别业务中市
场风险的类别和性质。具体措施包括：（1）对宏观经济走势、政策变化、投资策略
演变及其他影响市场变化的因素进行分析研究，尤其高度重视疫情变化对资本市场波
动的影响、行业的影响及业务的影响，深入分析并精准施策；（2）继续严格执行限
额管理政策，以及以风险预警和止损为核心的风险管控制度，严控证券投资业务风险
；（3）进行资产组合管理，动态调整资产配置方案，有效降低市场风险；（4）加强
市场风险监测，根据市场风险情况及时做出投资策略调整，避免或降低市场风险引起
的损失。
3.操作风险。操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系
统，以及外部事件所造成损失的风险。
应对措施：（1）加强公司内控体系建设，优化部门职责分工，完善各项规章制
度，使之更加完整、严密，更加符合公司业务拓展和管理实际；（2）合理设置体现
制衡原则的岗位职责，建立完善的授权制度，强化流程控制，严格执行不兼容岗位分
离制度，严格执行复核、审批程序，将合规与风险管理贯穿于业务各环节之中；（3
）强化制度约束、机制保障、系统监管、考核奖惩等，突出问题导向，优化业务流程
，诊断识别各环节风险点，落实整改促进全面风险管理体系建设；（4）加强员工教
育培训，使其增强责任意识和业务技能，避免出现执行性操作失误；（5）加强对操
作流程的监督、检查，及时排除操作风险隐患；（6）按照公司责任追究制度、风险
管理制度和业务管理制度，实行责任追究，对违规人员进行严肃问责。
4.合规风险。合规风险是指因未遵循法律、规则和准则可能遭受法律制裁、监
管处罚、重大财务损失和声誉损失的风险。
应对措施：（1）公司认真研究国家相关政策及其发展趋势，切实把握政策导向
，坚持回归本源、服务实体经济，不断加大转型创新力度，坚守风险合规底线开展业
务，确保合规经营、安全运营；（2）持续完善消费者权益保护体制机制建设，强化
信托产品规范营销；（3）组织开展“信托文化普及年”活动，贯彻落实《信托文化
建设总体规划》本年工作安排。
5.战略风险。指因战略规划和管理策略不当、战略执行偏差或缺乏对外部经营
环境变化的及时应对，而给公司盈利、资本、声誉等方面带来不利影响的风险。
应对措施：公司坚持稳中求进总基调，秉持审慎稳健经营理念，有效发挥法人
治理制衡机制作用，在深入市场调研论证基础上民主决策、科学决策，避免盲目决策
、武断决策。董事会负责审议发展战略，重点关注其全局性、长期性和可行性，下设
战略发展委员会对公司长期发展战略和重大项目决策进行研究。
6.其他风险。除上述风险外，公司还可能面临信息科技风险、声誉风险、洗钱
风险以及关联交易风险等。
应对措施：公司通过不断加强全面风险管理体系和内控体系建设，完善相关风
险管理治理架构和治理体系，进一步明确风险管理职责边界，夯实风险管控主体责任
，优化管理流程，有效管控相关风险。
★2020年年度
●董事会报告对整体经营情况的讨论与分析:
一、概述
本报告期，面对错综复杂的国际环境和突如其来的新冠疫情影响下，国内
经济下行压力进一步加剧的复杂经济金融环境，公司坚持高质量发展主线，抓创新促
转型，强管理提质效，促改革激活力，从而确保公司主业持续稳定增长，进一步夯实
高质量发展的基础。全年实现营业收入21.26亿元，较去年增长21.08%；实现利润总
额9.18亿元，同比增长20.76%，实现净利润6.86亿元，同比增长17.91%；新增信托项
目213个，新增项目的规模937.36亿元，同比减少5.73%，到期安全兑付1,442.22亿元
。截至12月底，公司信托资产规模2,570.32亿元，同比减少10.97%，信托主业手续费
及佣金净收入12.13亿元。公司大力延揽创新引领型金融高端人才，积极拓展创新型
业务，完善全面风险管理、内部控制，持续调优业务结构，提升主动管理能力，在强
化信托主业、推动市场化改革等方面取得了较好成效。
（一）多措并举力促转型，创新路径渐趋清晰。一是加大顶层设计力度，
引领推广创新，动态调整创新型资金信托、私募债、标品TOF、非标转标等指引，引
导业务部门加快向投行化、标准化、净值化转型。二是事业部示范引领作用凸显，业
务转型创新渐趋深化，公司创新项目攻关小组携手探索，促动各部门各显其能，持续
推广创新案例。三是实施分类考核管理，有效激励业务创新，根据业绩和创新业务拓
展情况，利用区别化考核加大对创新业务激励力度。四是实施常态化教育培训，围绕
信托转型热点和难点等开展内训33场，开通“资管通”等多个线上学习平台。
（二）逆势突进续增后劲，财富革命持续升级。一是财富管理条线以高质
量服务为导向，全年募集资金647亿元，较去年增长37.66%，财富管理团队日益强大
。二是同业合作持续发力，财富条线和业务部门协同发展，积极拓展代销渠道和和直
投业务，突破376亿元。三是服务能力有效加强，创立“财富公开课”线上直播，向
客户分享金融信托等知识，上线公司APP，有效提升信息化客户服务能力。四是财富
品牌影响增强，组织开展了一系列客户沙龙、音乐会等活动，加强消费者权益保护，
塑造了陕国投信托稳健、安全、负责的品牌形象。
（三）长短结合多元运作，固有业务增值提效。一是公司跟踪考察了多个
金融股权投资项目，围绕战略积极布局金融股权。二是积极考察、投资PE类项目，重
点为省内项目提供投融资。三是借助同业市场等渠道筹划落实资金支持信托业务，不
断与信托业务协同发展。四是抢抓证券市场机会，持续强化投研能力，证券投资再获
佳绩。
（四）深化全风体系建设，严守风险合规底线。一是严格落实“两压一降
”的监管政策，制定“全覆盖、匹配性、独立性、有效性”的全面风险管理原则以及
“适度稳健”的展业策略和风险容忍度，明确2020年度公司的风险偏好和风险文化。
二是深化全面风险管理体系第一、二阶段建设成效，厘清风险管理“事前、事中、事
后”三道防线职责，研究制定新的风险管理工具和手段，制订与修改《全面风险管理
手册》《标品TOF业务指引》《风险偏好与限额管理办法》等50多项风险管理制度。
三是常态化开展行业及市场调研。积极与金融同业、行业专家等就市场情况、行业热
点等进行座谈交流，紧贴市场动态调整业务指引和风控条件，指导业务安全开发运作
。四是进一步优化风险排查工作。建立“差异化、重实质、走出去”的风险排查工作
机制，对存续项目进行分类排查，并针对排查重点进行清单制管理。五是持续开展合
规文化建设。以开展“市场乱象整治回头看”工作、“信托文化教育年”及案件警示
教育活动为契机，进一步加强了员工合规运营及风险防范意识和风险防范责任教育；
定期组织开展案件风险排查与员工异常行为排查，通过全面排查强化员工管理、监督
考核、操作风险管控等方面工作，筑牢案件防控基础。
（五）锻长补短强化管理，内部运行提质增效。一是以信托文化建设年活
动为抓手，全面强化全员合规风险意识、受益人利益至上意识、受托人履职尽责意识
等，培育建强合规文化。二是以问题为导向，重点实施年度内部控制评价、反洗钱审
计、消费者权益保护工作情况审计等，通过内部审计、内部问责等手段强化责任追究
，进一步完善公司内部控制制度。三是加强数据治理，提升科技赋能，完成了对企业
征信、个人征信、资管新规、1104、East4.0等报送的系统化支持，上线了CRM系统、
客户App、网上信托和理财经理App。四是全体员工众志成城落实防疫措施，积极复工
拓市场，全公司员工实现了“零感染”，并为“六稳”、“六保”做出积极贡献。
二、核心竞争力分析
公司聚焦高质量发展，积极落实“十三五”战略目标，转型发展稳步推进
，业务结构持续优化，风险管控质效有效提升，内部改革持续深化，综合实力和核心
竞争力提升效果显著。公司的核心竞争力主要体现在以下几方面：
（一）治理体系规范完善，资本实力优势显著。作为国内最早整体上市的
非银行金融机构，公司秉承“合规”、“稳健”经营的风格，现代法人治理结构、治
理体系日趋完善，公司已形成了党委发挥领导作用，股东会、董事会、监事会、经营
层相互制衡的内部法人治理结构，有效保障了股东以及其他利益相关者的合法权益，
连续12年实现对全体股东现金分红；作为上市金融机构，公司资本实力不断增强，上
市资源优势日益显现，品牌价值持续提升，资本补充机制畅通，通过多次增资扩股公
司净资产突破百亿，目前又启动新一轮增资扩股，资本实力将不断壮大。
（二）主动管理能力稳步提升，转型发展初见成效。顺应监管政策调整业
务模式，运用基金、股权投资等模式积极推动传统业务转型升级，提升核心资产管理
能力，主动管理占比超过70%，信托报酬率大幅增长；全力打造证券信托、普惠金融
、房地产信托、固定收益、家族信托、资产证券化、信保投资等事业部，不断壮大创
新引领能力，创新业务已形成可复制可推广的成熟模式；固有业务紧盯战略任务，开
展多元化运作，积极布局金融股权项目，充分拓展银行、证券、保险、基金、期货等
业务机会，收入持续增长，与信托业务形成双轮驱动；在全国19个重点城市设立48个
业务部门和20个财富中心，全国化展业战略布局已经完成，信托、固有和财富全发力
，形成具有牌照优势的多元化协同发展平台，公司迈入高质量转型发展新阶段。
（三）建设全面风险管理体系，内部控制机制健康有效。公司以风险文化
、风险管理体系建设和风险管控质量提升为节点，构建起与公司发展战略、业务领域
和业务模式相匹配的全面风险管理与内控体系；不断完善全面风险管理体系和机制建
设，强化风控效能，风险管理工作收效明显，消费者权益保护工作日益健全；围绕转
型发展推行管理体制、激励约束机制、内控与全面风险管理体系、创新机制等一系列
改革，整体管理素质和运营绩效得到提升。全年没有发生重大兑付风险和重大资产损
失。
（四）选人用人机制持续优化，转型人才基础进一步夯实。持续优化组织
管理体系和人才管理机制，形成了能够吸引人才、留住人才、用好人才的展业平台；
积极实施“人才强企”战略，推行“双向选择、竞争上岗”、“能人举手”等市场化
用人机制，大力延揽创新引领型金融高端人才；以推动特色业务发展为着力点，围绕
创新业务风险管理、智能化转型，大力延揽培养急缺的创新引领型人才，专业队伍实
力不断增强，组织效能持续提升。
三、公司未来发展的展望
（一）行业格局和发展趋势
2021年，是我国现代化建设进程中具有特殊重要性的一年，在巩固拓展疫
情防控和经济社会发展成果的基础上，围绕“六稳”、“六保”扎实推进供给侧改革
将是未来我国经济发展的主基调。在全球新冠疫情将要逐步好转的背景下，我国2020
年国内生产总值达到101.6万亿元，在全球供应链、产业链中发挥了积极作用，国内
经济有希望、有潜力保持长期稳定发展，为信托行业发展提供了一定的机会。但是，
考虑到严监管态势将继续延续，继续压降信托通道业务规模，逐步压缩违规融资类业
务规模的“两压一降”要求会进一步严格。在资管新规的框架下，严监管将推动信托
行业的发展进入新阶段，高质量发展将成为趋势。会推动信托行业进一步提升尽职管
理能力，资产端和资金端同发力，探索新的利润增长点，通过弘扬履职尽责、灵活创
新的信托文化，为全社会提供优质的本源信托业务。
（二）未来发展战略
发挥上市信托公司的优势，积极把握宏观经济走势与行业转型创新的趋势
，充分防范新冠疫情引发的全球危机对国内经济和金融发展带来的冲击和影响，按照
“三六九”发展战略，坚持稳中求进工作总基调，从中高速发展向高质量发展转变；
摒弃短期机会主义，关注长期能力建设。业务发展方面，传统业务和创新业务并重，
立足当前着眼长远；夯实资本实力，固有业务和信托业务协同发展；构建多元资金体
系，从财富直销向财富管理转型；积极探索服务信托，践行“信托服务+”战略；适
应非标转标净值化趋势，做大标品固收规模。组织发展方面，优化薪酬绩效机制，配
合驱动业务转型；优化区域布局整合精简传统业务部门，面向创新业务设置专业化部
门；构建标与非标结合的全面风险管理体系，提升风险处置能力；强化党建引领和公
司治理体系建设，护航公司行稳致远。最终，将公司打造成为资本实力雄厚、业务布
局合理、多牌照联动、稳健经营的国内一流信托公司。
（三）2021年经营计划
1.深入推进信托文化建设，夯实公司持续发展基础。将“守正、忠实、专
业”的受托责任理念深度嵌入公司发展战略，将信托文化融入业务发展、风控体系、
考核激励、企业文化中，引导全员在工作中时时体现良好信托职业操守。
2.全力推动信托主业转型，构建主业稳固盈利模式。综合运用股权+债权、
标+非标、短期资金+长期资金等提供综合服务，拓展创新领域业务机会，稳健多元拓
展房地产信托，探索创新政府平台信托。大力做强固收业务，积极探索信托服务+业
务，有效突破证券信托业务，持续夯实普惠金融业务，着力拓展产业投资信托业务，
积极抢抓特殊资产信托业务机会，探索提升慈善信托商业价值，通过充实人力、优化
流程、强化营销、科技赋能等，积极打造更为丰富的产品线，逐步做强做优做大。
3.财富革命持续发力，盯紧本源挖掘潜力。积极探索财富管理总部由“成
本中心”向“利润中心”转变，积极推进财富直销转型升级，逐步强化财富中心建设
，提升信息科技获客和定制化服务能力，利用智能双录、智能投顾、智能客服等技术
为高净值客户提供个性化和定制化服务。
4.固有业务夯基垒台，多元布局实现跨越。加强战略投资，倾力打造资源
协同、业务联动、合作共赢的市场化金融资源整合平台；通过配置信托、跟投、增信
等方式为信托业务转型助力，不断强化多元运作，积极发挥协同效应；不断提升投研
能力，内外脑结合加强市场研判，有效把握资本市场机会。
5.着眼“十四五”全局，全面强化内部管理。以公司“十四五”规划要求
作为公司未来五年发展的基本遵循，围绕提升全面风险管理能力、专业化资产管理能
力、综合化管理服务能力、信息科技支撑引领能力，切实提升发展水平。
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