期权隐含波动率

日期：2019-05-20 13:22:25 来源：互联网

期权隐含波动率，期权隐含波动率的含义。历史波动率计算的是市场的波动率。隐含波动率指的是期权价格中隐含的市场波动率。隐含波动率和历史波动率大体相同.但偶尔会出现不同.隐含波动率相对价值期权交易者在期权市场中寻找交易机会时会去寻找这些不同。隐含波动率不过对交易状态分析师来说这些不同不那么重要，隐含波动率只是两者的绝对值比较重要。我们可以认为隐含波动率是市场对未来波动率的猜侧或预期.它可能会对基础市场中人们的行为造成影响。基础市场指的是期权在其上交易的市场。因此.如果我们交易微软股价期权，那么基础市场就是微软的股价，如果我们交易标准普尔500期货市场的期权.那么基础市场就是标准普尔500期货市场。

实际上可能是基础市场的行为对隐含波动率定价的影响高于其他因家，因为，尽管隐含波动率中存在一个可交易的市场，但隐含波动率实际上很少远离历史波动率。隐含波动率期权市场的做市商们整天在互相买人和卖出波动率(隐含波动率)，但是隐含波动率他们将以期权定价模型为指导对波动率进行定价，最常见的模型是布莱克一斯克尔斯期权定价模型。