东海证券金融工程日报

主要指数。

    最新一个交易日,上证50和沪深300分别上涨1.27%和0.38%,其余指数均下跌,中证500跌幅最大(-2.10%),今日大盘和小盘指数分化严重;最新5个交易日,除上证50上涨1.28%,其余指数均下跌,金融指数跌幅最大(-4.20%);最新22个交易日,除上证50上涨3.26%,各指数有不同程度下跌,中证500和金融指数跌幅在10.0%左右。

    行业。

    最新一个交易日,银行、食品饮料和非银金融分别上涨1.84%、0.85%和0.32%,其余行业均有不同程度下跌,国防军工跌幅最大(-4.81%);最近5个交易日,食品饮料和银行分别上涨0.96%和0.77%,其余行业均下跌,国防军工跌幅最大(-7.04%);近一个月来,银行行业、非银金融分别上涨3.67%和2.10%,其余各行业均有不同程度下跌,国防军工重挫22.37%。

    两融。

    上一交易日,两融余额规模继续下降,2017年5月22日两融余额为8810.89亿元,其中融资余额8761.58亿元,融券余额49.32亿元。行业中,非银、房地产、医药生物的两融余额居前,银行和非银金融的融券余额居前。

    股指期货。

    最新一个交易日,当前主力合约IH1706、IC1706、IF1706处于负基差,IF1706和IC1706的负基差较昨日有所收敛,年化对冲成本也随之下降。

    期权。

    最新交易日的期权虚值结构中,远月沽虚值大于远月购虚值,沽12月2.400元行权价合约的虚值(时间成本)最大(百分比表示2.74%)。近月沽虚值大于近月购虚值,沽5月2.400元行权价合约的虚值最大(百分比表示0.35)。购5月行权价在2.397元以下、购6月行权价在2.350元以下、购9月行权价在2.299元以下的合约在扣除实值后显示虚值为负,说明期权报价已经偏低。